Wall Street se je junija okrepil naprej. Indeks S&P 500 je zabeležil najboljši donos v mesecu od leta 1955 - dodal je 6, 9% - medtem ko je njegov industrijski kolega, Dow Jones Industrial Average (DJIA), dosegel 7, 2-odstotni dobiček in zabeležil svoj najbolj impresiven junij od leta 1938.
Prejšnji mesec zvezdna uspešnost je celo spodbudila ameriškega predsednika Donalda Trumpa, da je prevzel nekaj zaslug za bujno borzo. "Borza poteka v enem najboljših mesecev (junij) v zgodovini naše države. Hvala, gospod predsednik!" Je tvitnil.
Zanimivo je, da je bil junij najslabši mesec v prvi polovici leta S&P 500 med letoma 1950 in 2017 in je v povprečju padel 0, 06%, poroča Almanah borznih trgovcev. Po drugi strani je bil julij eden najboljših mesecev leta v indeksu in je v povprečju narasel za 1%. Potem se postavlja vprašanje: ker je bil junij na trgu tako odmeven mesec, bo julij tudi dolgoročno zabeležil dolgoročne statistike in dobil primer poletnega bluesa?
S tehničnega vidika grafikoni treh indeksnih inverznih skladov, s katerimi se trguje na borzi (ETF), obravnavanih spodaj - ki se gibljejo v nasprotni smeri trga - nekoliko podpirajo to nasprotno tezo. Vsak od njih je blizu pomembnih stopenj podpore, ključni kazalci pa so močno preplavili razmere, ki bi lahko napovedovale prodajo v tem mesecu. Poglejmo podrobnosti vsakega sklada in razpravljajmo o več trgovalnih igrah.
Direxion Daily S&P 500 Bear 3X delnice ETF (SPXS)
Direxion Daily S&P 500 Bear 3X delnice ETF (SPXS), ki je bil oblikovan na vrhuncu finančne krize leta 2008, želi trikrat ponuditi obratno dnevno delovanje indeksa S&P 500. Sklad v višini 427, 82 milijona dolarjev uporablja kombinacijo pogodb o zamenjavi, terminskih pogodb in kratkih pozicij, da bi zagotovil svojo izpostavljenost s finančnim vzvodom. SPXS ustreza kratkoročnim trgovcem s svojo ozko 0, 05-odstotno razpršitvijo in dnevnim prometom več kot 7, 5 milijona delnic. Njegova 1, 08-odstotna provizija za upravljanje je tik nad povprečjem kategorije 0, 94%, vendar ostaja konkurenčna usmerjenemu skladu. ETF rebalansira dnevno, zaradi česar so donosi, večji od enega dne, podvrženi učinkom zmesi. SPXS s 5. julijem 2019 izda 1, 56-odstotni dividendni donos in se je v zadnjem mesecu znižal za 21 odstotkov, ko se je trg zbudil.
Delnice ETF so v zadnjih devetih mesecih oblikovale širok klinasti vzorec, da bi vzpostavile pomembna območja podpore in odpora. V zadnjem času se je cena znižala proti spodnji trendni shemi vzorca, kar je trgovcem prineslo visoko verjetnostno vstopno točko. Preden začnete s kapitalom, razmislite o čakanju na spremembo cene, kot je bikovski zajeten vzorec. Tisti, ki zavzamejo položaj, naj si ogledajo, da bodo v višini 20, 50 USD zaslužili v bližini zgornjega trenda klina. Tveganje obvladujte tako, da določite zaporo izgube tik pod vhodno svečnico in jo premaknete, če se cena dvigne nad 50-dnevno enostavno drsno povprečje (SMA).
ProShares Short Dow30 ETF (DOG)
Z neto sredstvi v višini 220, 35 milijona dolarjev želi ProShares Short Dow30 ETF (DOG) vrniti naložbene rezultate, ki ustrezajo obratni dnevni uspešnosti DJIA - indeksa, ki sledi 30 velikim podjetjem v javni lasti, ki trgujejo na newyorški borzi (NYSE) in NASDAQ. Povprečna razpršenost sklada v višini 0, 02% in količinska likvidnost dolarja v višini 32 milijonov dolarjev je primeren instrument za tiste, ki želijo ujeti premike čez dan ali večdnevno razprodajo zalog, kot je The Boeing Company (BA), Microsoft Corporation (MSFT), in Coca-Cola Company (KO). DOG ponuja 1, 44-odstotni dividendni donos in je dosegel svojo uspešnost, ki je znašala 5, 78% v zadnjem mesecu 5. julija 2019.
Tako kot SPXS so tudi delnice DOG nihale znotraj padajočega klina, ki označuje primerna področja nakupa in prodaje na lestvici. Tisti, ki želijo kupiti sklad, morajo iskati vstopno točko blizu spodnje trendne črte vzorca, ki zagotavlja ključno podporo v višini 52 USD. Na tej ravni se bodo možnosti za preobrat navzgor bistveno povečale, glede na to, da indeks relativne trdnosti (RSI) stoji tik nad pragom preprodaje pri 30. Trgovci bi morali oddati naročilo za dobiček blizu 56 dolarjev, kjer bo cena verjetno naletela na odpor zaradi padca klin vzorec vrh trendline, kot tudi iz 200-dnevno SMA. Za omejitev izgub postavite postanek znotraj točke vstopne cene.
ProShares Kratek QQQ ETF (PSQ)
Ustvarjen sredi leta 2000 namerava ProShares Short QQQ ETF (PSQ) doseči podobne donose v obratni dnevni uspešnosti indeksa NASDAQ 100 - nefinančnega referenčnega indeksa, ki vključuje podjetja iz različnih panog, vključno s tehnologijo, biotehnologijo, maloprodajo, industrijska in zdravstvena oskrba, med drugim. ETF znižuje stroške trgovanja z več kot 2 milijoni delnic, s katerimi se trguje na dan, povprečni razpon pa znaša le 0, 03%. Njegov delež v višini 0, 95% ni ravno nizek, vendar ne bi smel preveč vplivati na kratkoročno bivanje. Od 5. julija 2019 PSQ prinese 1, 57% in je v zadnjem mesecu padel za 8, 60%.
Tečaj delnice PSQ se je maja povzpel do 200-dnevnega SMA sredi široke tržne razprodaje. Vendar se je od takrat sklad znižal proti koncu aprila, ki je zdaj ključno področje podpore na ravni 27, 50 USD. Trgovci, ki kupujejo tukaj, bi morali predvideti premik nazaj na začetku junijskega nihanja, ki bo znašal 31, 17 USD. Morda je smiselno počakati na preobrat znotraj dneva, da se izognete padanju noža in potrdite premike. Če se cena sklada zapre za več kot dolar pod nižjo dobo YTD, znaša 27, 58 dolarjev, se izogibajte tej namestitvi.
StockCharts.com
