Predstavljajte si, da ste na dno finančne krize 2008-2009 vložili 10.000 USD. Rezultati, ki jih najdete spodaj, vas morda dejansko ne bodo odnesli, toda vloženi znesek je vsekakor odvisen od vašega finančnega stanja. Pomembnejši je odstotek dobička, ker bo ta številka enaka za vse - ob predpostavki, da so vlagatelji na ta hipotetični položaj na isti dan vložili denar. Poleg pregleda, koliko denarja bi zaslužili, si bomo na kratko ogledali tudi, ali je v naslednjih 10 letih možna enaka donosnost.
S&P 500
S&P 500 je sestavljen iz približno 500 zalog z velikimi pokrovčki (nikoli ni ravno 500 zalog in se vedno nagiba k spremembam), ki so na seznamu na NYSE ali NASDAQ. Večina profesionalnih vlagateljev in trgovcev napoveduje, da je S&P 500 barometer za trg, saj njegove komponente predstavljajo veliko pomembnih dejavnosti, ki se vsakodnevno pojavljajo. Indeks S&P 500 je tudi indeks, ki se običajno uporablja pri izračunu beta. (Več o tem glej: Sezonskost S&P 500 in Mega Zaloge .)
Najpomembnejše za finančno krizo je bilo 9. marca 2009, ko je S&P 500 dosegel 676, 53. Zaradi poenostavitve ga bomo poimenovali 676. Če bi takrat imeli naložbo za 10.000 dolarjev, bi vam kupil 148 delnic SPDR S&P 500 ETF (SPY) za 67, 95 USD (to je zaokroženo s 147, 17, ob predpostavki, da bi lahko vrgel v nekaj dodatnih dolarjev). Danes s 5. oktobrom 2018 S&P 500 znaša 2.888, 07, SPY pa 288, 10 USD.
2888, 07 - 676 = 2212, 07 za 327-odstotno povečanje ali 3, 27-kratno povečanje
288, 10 $ - 67, 95 $ = 220, 15 $ za 324-odstotni dobiček ali 3, 24-kratno povečanje
Tako bi vaša naložba, ki bi imela v lasti vse vaše delnice, znašala 42.638, 80 USD. Precej dobro za 10.000 USD naložbe. In to ne vključuje dividendne donosnosti, ki se vedno spreminja, vendar trenutno znaša 1, 89% za indeks S&P 500 in 1, 72% za SPY.
DJIA
Dow Jones Industrial Average naj bi spremljal 30 najmočnejših zalog modrega čipa na celotnem trgu. Ne glede na to je DJIA 9. marca 2009 znašala 6.507 naložb. Z naložbo v vrednosti 10.000 ameriških dolarjev s SPDR Dow Jones ETF (DIA) bi vam kupili 153 delnic po 65, 51 dolarja. Danes od 5. oktobra DJIA trguje pri 26.388, 02. (Za več glej: Razumevanje in igranje industrijskega povprečja Dow Jonesa .)
26388.02 - 6507 = 19881.02 za 306-odstotno povečanje ali 3, 06-kratno povečanje
263, 62 dolarja - 65, 51 dolarja = 198, 11 dolarja za 302-odstotno povečanje ali 3, 02-kratno povečanje
Tako bi vaša naložba, ki bi imela v lasti vse vaše delnice, znašala 40 333, 86 USD.
Nasdaq
Nasdaq je zgodovinsko znan po sledenju večinoma tehnoloških zalog. Tehnološke zaloge Nasdaq-a se med tehnološkimi in biotehničnimi tehnologijami razlikujejo, tudi v nekaterih drugih podjetjih se mešajo. Nasdaq Composite sestavlja približno 4.000 zalog. Ne glede na to, ali gre za tehnološke zaloge ali ne, boste v Nasdaqu našli več rastnih podjetij. To bo povzročilo večje dobičke med trgi bikov in večje razprodaje med medvedjimi trgi. 9. marca 2009 je Nasdaq trgoval pri 1.268, 64. Za 10.000 dolarjev naložbe v Fidelityjev Nasdaq Composite ONEQ ETF za 50, 75 dolarja bi vam kupili 198 delnic. Danes, 5. oktobra 2018, NASDAQ trguje na 7.761, 01.
7761 - 1268 = 6493 za 512-odstotno povečanje ali 5, 12-kratno povečanje
304, 20 USD - 50, 75 USD = 253, 45 USD za 499%
Tako bi imela vaša naložba v vseh 198 delnicah 60.231, 60 USD.
Pogled naprej
Ne glede na to, ali ste bikov ali medved, se kvote zgornjih donosov ponavljajo v naslednjih 10 letih verjetno ne bodo. Če verjamete, da je gospodarstvo v stalni poti, je to v redu, rast pa bo še vedno, a verjetnost za večjo donosnost večja od 300% ni verjetna. Dodajte k politiki centralnih bank, ki povečuje zakladne stopnje in zavaruje ravnotežje med fiksnim dohodkom in lastniškim kapitalom na trgu, ta pričakovanja pa so bolj za stalno vračanje nazaj na pretekle ravni od 8 do 10%.
Spodnja črta
