Kaj je serija 31?
Serija 31 je izpit in dovoljenje za vrednostne papirje, ki imetniku daje pravico do prodaje upravljanih terminskih skladov ali nadzora nad temi dejavnostmi. Prav tako potrjuje posameznike, ki želijo prejemati slednje provizije za blagovno omejena partnerstva, upravljane račune ali blagovne sklade, kot svetujejo svetovalci za trgovanje z blagom (CTA).
Izpit iz serije 31 je izpit za nacionalno združenje prihodnosti (NFA), ki ga upravlja regulativni organ finančne industrije (FINRA). Poznan je tudi kot izpit Futures Managed Fund Exam, ki zajema teme, kot so pravila, predpisi in odgovornosti v zvezi s prihodnjo industrijo.
Serija 31 Struktura
Izpit serije 31 sestavlja 45 vprašanj z več izbirami, ki jih kandidati lahko opravijo v 60 minutah. Prehodna ocena je 70%. Za opravljanje preizkusa morajo biti kandidati registrirani pri FINRA. Stroški izpita znašajo 85 dolarjev.
Serija 31 Zahteve
Posameznik lahko uporablja serijo 31, če izpolnjuje naslednja merila:
- V FINRA so registrirani kot generalni zastopnik vrednostnih papirjev pri članu podjetja FINRA; Član družbe FINRA je tudi član NFA FCM (trgovec s terminskimi provizijami) ali član IB (predstavitveni posrednik) ali prosilec za članstvo v NFA FCM ali IB in sponzorira posameznik za registracijo AP; in Posameznik bo omejeval terminske dejavnosti v imenu omenjenega podjetja, ki sponzorira NFA / FINRA, na zbiranje sredstev, vrednostnih papirjev ali premoženja za sodelovanje v skladišču blaga, nabiranje diskrecijskih računov, ki jih upravljajo CTA, ali nadzorovanje oseb, ki izvajajo te iste omejene dejavnosti.
Serija 31 Oris
Serija 31 zajema naslednja pomembna področja:
- Splošno poznavanje trga: Sem spadajo opredelitve in pomen marž, terminskih in terminskih pogodb, omejitve princ, odprte obresti, poravnave pogodb, „označevanje na trgu“, poravnava, razpršeni posli, osnova, varovanje, krivulja donosa, stroški prenosa, vzvod in nestanovitnost cen. Splošna uredba: Arbitražni zahtevki in nagrade, disciplinski postopek NFA, Skladnost NFA glede pravila 2-9 (nadzor nad zaposlenimi), „Kvalificirani upravičeni udeleženec“, zahteve za registracijo, trgovanje na tujih trgih, knjige in evidence, ki jih je treba vzdrževati.CPO / CTA Predpisi: poročila strankam, oprostitve registracije, evidenca, ki jo je treba voditi, omejena partnerstva, sprejemanje sredstev od kupcev. Dokumenti za razkritje CPO / CTA: pristojbine za upravljanje in spodbude, evidenca uspešnosti, navzkrižje interesov, kako dolgo traja CPO (operater sklada blaga) ali CTA lahko uporablja dokument o razkritju, enote skupine, ki jih kupijo direktorji, izjave o razkritju, poslovna ozadja direktorjev, NFA pregled dokumenta pred uporaba in razkritje disciplinskih ukrepov. Poznajte svoje stranke. Pravilo o strankah: Zahtevani podatki o stranki in razkritja tveganj. Razkritje CPO in CTA, ki so potrebne za vnaprej plačane pristojbine: Razkritje vnaprej plačanih stroškov in stroškov ter učinek vnaprej plačanih stroškov in organizacijskih stroškov na neto uspešnost. Promocijski material (Skladnost 2-29 pravila): Opredelitev promocijskega materiala, standardizirane prodajne predstavitve, uporaba tretjega svetovalnega ali oglaševalskega podjetja, ponatisi člankov iz industrijskih publikacij, evidentiranje promocijskega materiala, preteklo delovanje, hipotetični rezultati trgovanja, pisni postopki za promocijski material in nadzorni pregled promocijskega materiala.
Za več podrobnosti glejte okvir NFA serije 31 Študija.
