Visokoleteče delnice družbe Tilray Inc. (TLRY) so naletele na nekaj odpora pri predprodajnem trgovanju, potem ko je proizvajalec medicinske konoplje dejal, da si želi z zasebnim dajanjem zamenljivih obveznic zbrati 400 milijonov dolarjev.
V sporočilu za javnost je največje svetovno podjetje z marihuano na javnem trgu z javno prodajo objavilo, da bo izkupiček uporabilo za financiranje obratnega kapitala, prihodnjih pridobitev in poplačilo 9, 1 milijona dolarjev obstoječe hipoteke na svojem proizvodnem obratu British Columbia. Tilray je dodal, da bo obrestna mera za starejše note, ki jih izda, določena v času določanja cen in bo pretvorljiva v denar, delnice ali kombinacijo denarja in delnic.
Pojasnila, ki bodo do leta 2023, bodo prodana "kvalificiranim institucionalnim kupcem" v skladu z ameriškim zakonom o vrednostnih papirjih in akreditiranimi vlagatelji v Kanadi.
Načrti za zbiranje sredstev podjetja Tilray niso bili dobro sprejeti. Delnica je padla za 5, 63% pred četrtkovim zasedanjem, zaradi pomislekov, da bi ponudba lahko razbremenila obstoječe lastništvo delničarjev.
Razprodaja se lahko delno pripiše tudi najnovejšim napotkom podjetja. Tilray je v ureditveni vlogi dejal, da v tretjem četrtletju pričakuje med 10, 0 in 10, 5 milijona dolarjev prihodkov.
Ta napoved predstavlja skoraj dvakratni lanski znesek 5, 5 milijona dolarjev in premaga ocene na Wall Streetu. Toda vlagatelji, ki so plačali premijo za delnico na podlagi njenih možnosti za hitro rast, so lahko razočarani, da od 10 do 10, 5 milijona dolarjev ni veliko povečanje na 9, 7 milijona dolarjev prodaje, zabeležene v drugem četrtletju.
V vložitvi je Tilray razkril tudi, da so denarna sredstva in njihovi ustrezniki med 30. septembrom in med 118, 5 milijona do 118 milijonov dolarjev ter da se je njen dolgoročni dolg gibal med 9 in 9, 5 milijona dolarjev.
Investitorji bi morali videti to prihodnost
Podjetje Nanaimo iz British Columbia ni prvo zalogo loncev, ki je uporabilo dolg kot orodje za financiranje. V začetku letošnjega leta je Aurora Cannabis Inc. (ACB) izdala 5% nezavarovanih konvertibilnih obveznic za financiranje njenega prevzema CanniMed Therapeutics, poroča Bloomberg. Bloomberg je poročal tudi o tem, da ima Canopy Growth Corp. trenutno v obtoku dva kanadskih dolarjev v višini 600 milijonov dolarjev.
Te poteze vrstnikov, skupaj s Tilrayjevim lastnim priznanjem v IPO prospektu, da bo za nadaljnji razvoj njegovega podjetja potrebno dodatno financiranje, kažejo, da dejavnosti zbiranja sredstev proizvajalcev medicinske konoplje ne bi smele biti veliko presenečenje.
