Številni modri vlagatelji menijo, da so dividende ključ do uspeha dolgoročnega investiranja. Warren Buffett se zagotovo uvršča v to kategorijo. Ne daje stave, kako se bo delnica premikala v naslednjem četrtletju ali celo prihodnjem letu. Namesto tega se osredotoča na kakovostna podjetja, ki vzdržujejo dividende.
Buffett ve, da če podjetje ustvarja močan denarni tok, dosledno donosno in ni prekomerno zadolženo, bi se morala delnica sčasoma povrniti od morebitnih padcev ali celo pomembnih zadetkov. Včasih bo dodal položaj, če bo delnica kakovostnega podjetja močno zadela. Tu pogosto pridejo do največjih dobičkov in to pomeni Buffett, ko reče: "Kupujte, ko je na ulicah kri." Waterloo proti Napoleonu. Ni pomembno, kdo je zaslužen za ponudbo. Bistvo je, da dva neverjetno uspešna vlagatelja verjameta istemu pojmu.
Povedano je, da ni nobenega pravila, da morate kupiti le delnice, ki izplačujejo dividendo. Druge priložnosti obstajajo. V teh primerih je tisto, kar se ne ponuja pri dividendah, mogoče nadomestiti z apreciacijo zalog.
Šest podjetij spodaj ustvarja močan denarni tok, ima minimalne pomisleke glede dolga in triletno letno poroča o najvišji donosnosti. Vse to so pozitivni znaki. Delujejo tudi v tehnologiji in biotehniki, ki je eno najpomembnejših področij za rast na trgu. Spodnje informacije bi morale biti izhodišče za lastno raziskovanje. (Za več informacij glejte: Največja biotehniška podjetja.)
Kakovostne zaloge brez dividend
Spodnji grafikon vključuje prosti denarni tok, primerjavo ravni dolga, skupni donos in ceno zaslužka.
| Ime | Ticker | $ Cena | D / E | D / kapital | FCF TTM ($ M) | FCF /
Prihodki |
% Skupna donosnost
12 mesec |
% Skupna donosnost
3 leto |
P / E TTM | P / E
Naprej |
Zaloga sektorja |
| Abeceda Inc A | GOOGL | 1, 104.49 | 0, 02 | 4.88 | 19715.00 | 19.84 | 8.47 | 17.57 | 47, 90 | 22, 78 | Tehnologija |
| Amazon.com Inc | AMZN | 1.763, 00 | 0, 70 | 15.43 | 8827.00 | 4.35 | 72, 79 | 47.13 | 142.41 | 63, 69 | Potrošniška cikličnost |
| Biogen Inc | BIIB | 328, 48 | 0, 48 | 14.17 | 4658, 70 | NA | -1, 77 | 8.60 | 24.01 | 12.61 | Skrb za zdravje |
| Booking Holdings Inc | BKNG | 1.799, 22 | 0, 75 | 2, 92 | 4974, 85 | 33, 50 | -7.14 | 10, 73 | 32.46 | 17.61 | Potrošniška cikličnost |
| Edwards Lifesciences Corp | EW | 141, 84 | 0, 19 | 10.11 | 772.00 | 23.19 | 26.52 | 23.55 | 46.67 | 27.40 | Skrb za zdravje |
| Facebook Inc A | FB | 152.48 | NA | 7.51 | 17666.00 | 41, 79 | -11, 22 | 18.04 | 23.28 | 18.38 | Tehnologija |
Pomemben dejavnik je tudi to, da si vsa podjetja, našteta zgoraj, v prihodnosti lahko privoščijo izplačilo dividend. V tem trenutku morda ne želijo, ker opažajo rast na najvišji ravni. Če se katero od teh podjetij upočasni na vrhu in želi v prihodnosti privabiti več vlagateljev, ne bodite presenečeni, če dividenda postane resničnost.
Spodnja črta
Če iščete počasen in enakomeren dobiček na borzi, potem boste morda želeli najprej razmisliti o delnicah, ki izplačujejo dividendo. Če pa želite svoj portfelj nekoliko razširiti, obstajajo močna podjetja, ki ne izplačujejo dividend. Kljub temu, da to ni vedno enakovredno kot apreciacija delnic, se večina vedlih in izkušenih vlagateljev osredotoči na osnovno podjetje, ne na tisto, kar delnice trenutno počnejo. (Več o tem glej: Strategije nabiranja staležev: temeljna analiza.)
Primerjajte naložbene račune × Ponudbe, ki so prikazane v tej tabeli, so iz partnerstev, od katerih Investopedia prejema nadomestilo. Ime ponudnika Opispovezani članki
Zaloge
Contrarian investiranje: Ko je kri na ulicah
Upravljanje portfelja
Warren Buffett je 6 najboljših dolgoročnih nagrad
Investiranje osnov
7 najboljših knjig o financah za darilo tega božiča
Zaloge dividend
Kako izbrati najboljše zaloge dividend
Upravljanje portfelja
Najboljših 5 položajev v portfelju Warrena Buffetta
Bogat in močan
5 najboljših vlagateljev, ki so profitirali od svetovne finančne krize
Povezave partnerjevSorodni pogoji
Vlaganje vrednosti: Kako investirati kot Warren Buffett Vrednostni vlagatelji, kot je Warren Buffett, izberejo podcenjene zaloge, ki trgujejo z manj kot njihovo lastno knjigovodsko vrednostjo, ki imajo dolgoročni potencial. več Temeljna analiza Temeljna analiza je metoda merjenja notranje vrednosti staleža. Analitiki, ki sledijo tej metodi, iščejo podjetja, katerih cena je nižja od njihove dejanske vrednosti. več Kaj je ribolov na dnu? Ribolov na spodnji strani se nanaša na vlaganje v sredstva, ki so zaradi notranjih ali zunanjih dejavnikov upadla in se štejejo za podcenjeno. več Stalwart Stalwart je opis podjetij, ki imajo velike kapitalizacije in vlagateljem zagotavljajo počasno, a stabilno in zanesljivo perspektivo rasti. več Benjamin Graham Benjamin Graham je bil vpliven vlagatelj, ki velja za očeta naložbe v vrednost. več Opredelitev vzajemnega sklada Vzajemni sklad je vrsta naložbenega sredstva, sestavljenega iz portfelja delnic, obveznic ali drugih vrednostnih papirjev, ki ga nadzira poklicni upravljavec denarja. več