Kaj so čisti obresti?
Čisti obrestni dohodek je ukrep finančne uspešnosti, ki odraža razliko med prihodki, ustvarjenimi iz obrestovanih sredstev banke, in odhodki, povezanimi s plačilom njenih obrestnih obveznosti. Tipična sredstva banke so sestavljena iz vseh oblik osebnih in poslovnih posojil, hipotek in vrednostnih papirjev. Obveznosti so obrestne vloge strank. Presežek prihodkov, ustvarjen iz obresti, pridobljenih na sredstvih, nad obrestmi, izplačanimi na vloge, je čisti obrestni dohodek.
Razumevanje neto obrestnih prihodkov
Neto obrestni dohodek nekaterih bank je občutljivejši na spremembe obrestnih mer kot druge. To se lahko razlikuje glede na več dejavnikov, na primer vrsto sredstev in obveznosti, ki se hranijo, in če imajo ta sredstva in obveznosti fiksne obrestne mere ali spremenljive obrestne mere. Banke s sredstvi in obveznostmi s spremenljivo obrestno mero bodo občutljivejše na spremembe obrestnih mer kot banke s sredstvi in obveznostmi s fiksno obrestno mero.
Vrste sredstev, ki zaslužijo obresti za banko, se lahko močno razlikujejo od hipotek do avtomobilskih, osebnih in komercialnih posojil. To bo na koncu vplivalo na obrestno mero, ki jo banka zasluži za svoja sredstva, in na posledično neto obrestni dohodek po odštevanju obresti, izplačanih vlagateljem. Poleg tega lahko posojila iste vrste vsebujejo fiksne ali spremenljive obrestne mere. To se najpogosteje kaže pri hipotekah, saj banke ponujajo hipoteke s fiksno obrestno mero in prilagodljivo obrestno mero.
Kakovost posojilnega portfelja je tudi dejavnik, ki vpliva na čisti obrestni dohodek, saj okoliščine, kot je slabšajoče gospodarstvo in izgube delovnih mest, lahko posojilojemalce neplačujejo pri posojilih in posledično znižajo neto obrestni dohodek banke.
Primer čistega prihodka od obresti
Če ima banka kreditni portfelj v višini 1 milijarde dolarjev, ki v povprečju zasluži 5-odstotne obresti, bodo prihodki od obresti banke znašali 50 milijonov dolarjev. Na strani obveznosti, če ima banka odprte vloge strank v višini 1, 2 milijarde dolarjev in zasluži 2-odstotne obresti, bo njen strošek za obresti znašal 24 milijonov dolarjev. Banka bo ustvarila 26 milijonov dolarjev čistega obrestnega dohodka (50 milijonov dohodkov od obresti minus 24 milijonov dohodkov od obresti).
Posebna vprašanja
Banka lahko od svojih sredstev zasluži več obresti, kot jih plačuje za svoje obveznosti, vendar to ne pomeni nujno, da je banka dobičkonosna. Banke imajo, tako kot druga podjetja, dodatne stroške, kot so najemnina, gospodarske javne službe, plače zaposlenih in plače poslovodstva. Če odštejemo te odhodke od čistega obrestnega dohodka, je spodnja vrstica lahko negativna. Kljub temu pa imajo banke poleg obresti za posojila lahko tudi dodatne vire prihodka, kot so provizije za investicijsko bančništvo ali naložbene svetovalne storitve. Vlagatelji bi morali pri ocenjevanju dobičkonosnosti banke poleg neto obrestnih prihodkov upoštevati tudi dodatne vire prihodkov in odhodkov.
