Kakšen je razmerje med dolgoročnim dolgom in celotnim premoženjem?
Razmerje med dolgoročnim dolgom in celotnim premoženjem je merilo, ki predstavlja odstotek sredstev družbe, financiranih z dolgoročnim dolgom, ki vključuje posojila ali druge dolžniške obveznosti, ki trajajo več kot eno leto . To razmerje zagotavlja splošno merilo dolgoročnega finančnega položaja podjetja, vključno z njegovo sposobnostjo izpolnjevanja finančnih obveznosti za neporavnana posojila.
Formula za razmerje med dolgoročnim dolgom in celotnim premoženjem
Сігналы абмеркавання LTD / TA = Skupna sredstva dolgoročni dolg
Koeficient dolgoročnega dolga do skupne aktive
Kaj vam pove razmerje med dolgoročnimi dolgovi in celotnimi sredstvi?
Letno znižanje razmerja dolgoročnega dolga v skupnem premoženju podjetja lahko nakazuje, da je za rast poslovanja postopoma manj odvisen od dolga. Čeprav se rezultat razmerja, za katerega velja, da je "zdravo" podjetje, razlikuje glede na panogo, se na splošno rezultat dobrega razmerja, ki je manjši od 0, 5, šteje za dober.
Ključni odvzemi
- Razmerje med dolgoročnim dolgom in celotnim premoženjem je razmerje pokritosti ali plačilne sposobnosti, ki se uporablja za izračun zneska finančnega vzvoda podjetja. Rezultat razmerja prikazuje odstotek premoženja podjetja, ki bi ga moral likvidirati za poplačilo dolgoročnega dolga.Ponovni izračun razmerja v več časovnih obdobjih lahko razkrije trende v izbiri podjetja za financiranje sredstev z dolgom namesto lastniškega kapitala in zmožnost poplačila dolga sčasoma.
Primer deleža dolgoročnega dolga do sredstev
Če ima podjetje 100 000 ameriških dolarjev skupnih sredstev in 40 000 dolarjev dolgoročnega dolga, je razmerje med dolgoročnim dolgom in celotnim premoženjem 40 000 do 100 000 dolarjev 0, 4 ali 40 odstotkov. To razmerje pomeni, da ima podjetje 40 centov dolgoročnega dolga za vsak dolar, ki ga ima v premoženju. Za primerjavo celotnega položaja finančnega vzvoda podjetja vlagatelji gledajo na enako razmerje za primerljiva podjetja, industrijo kot celoto in lastne zgodovinske spremembe tega razmerja.
Če ima podjetje visoko razmerje med dolgoročnim dolgom in premoženjem, to pomeni, da ima podjetje razmeroma visoko stopnjo tveganja in sčasoma morda ne bo moglo poplačati svojih dolgov. Tako posojilodajalci postanejo bolj skeptični do posojanja poslovnega denarja, vlagatelji pa bolj nagajajo k nakupu delnic.
Če ima podjetje nizko razmerje med dolgoročnim dolgom in sredstvom, lahko to pomeni relativno moč podjetja. Vendar pa lahko trditve analitika na podlagi tega razmerja razlikujejo glede na industrijo podjetja in druge dejavnike, zato analitiki te številke primerjajo med podjetji iz iste panoge.
Razlika med dolgoročnimi dolgovi do sredstev in skupnimi dolgovnimi sredstvi
Medtem ko razmerje med dolgoročnim dolgom in premoženjem upošteva samo dolgoročne dolgove, razmerje med celotnim dolgom in celotnim premoženjem vključuje vse dolgove. Ta ukrep upošteva tako dolgoročne dolgove, kot so hipoteke in vrednostni papirji, kot tudi tekoče ali kratkoročne dolgove, kot so najemnina, gospodarske javne službe in posojila, ki zapadejo v manj kot 12 mesecih.
Oba razmerja pa zajemata vsa sredstva podjetja, vključno z opredmetenimi sredstvi, kot so oprema in zalog ter neopredmetenimi sredstvi, kot so terjatve. Ker razmerje med celotnim dolgom in premoženjem vključuje več obveznosti družbe, je to število skoraj vedno večje od razmerja dolgoročnega dolga do premoženja podjetja.
