Stohastični oscilator je v petdesetih letih 20. stoletja razvil George C. Lane in je eden izmed peščice meritev zaleta, ki ga analitiki in trgovci uporabljajo za napovedovanje možnih preobratov. Namesto merjenja cene ali prostornine stohastični oscilator primerja zadnjo ceno zapiranja z razponom za dano obdobje. Standardno obdobje je 14 dni, čeprav ga lahko prilagodimo posebnim analitičnim potrebam. Stohastični oscilator je izračunan tako, da odštejemo najnižjo vrednost za obdobje od trenutne končne cene, delimo s celotnim razponom za obdobje in pomnožimo s 100. Če je na primer 14-dnevna najvišja 150, je nizka 125 in trenutna blizu je 145, odčitavanje trenutne seje bi bilo (145-125) / (150-125) * 100 ali 80. Stohastični oscilator osredotoči na skladnost, s katero se cena zapre, s primerjavo trenutne cene s časovnim razponom. blizu njegove nedavne visoke ali nizke.
Stohastični oscilator je omejen na območje, kar pomeni, da je vedno med 0 in 100. To je koristen pokazatelj preobremenjenih in preprodanih pogojev. Običajno se odčitki, ki presegajo 80, obravnavajo v območju preobremenitve, odčitki, mlajši od 20 let, pa se štejejo za predprodane. Vendar to niso vedno pokazatelji skorajšnjega preobrata; zelo močni trendi lahko dolgotrajno ohranjajo pogoje prekupovanja ali preprodaje. Namesto tega bi morali trgovci pogledati na spremembe stohastičnega oscilatorja, da bi namigali o prihodnjih premikih trendov.
Stohastični oscilatorski grafikoni navadno sestavljajo dve vrstici: ena, ki odraža dejansko vrednost oscilatorja za vsako sejo, in ena, ki odraža njegovo tridnevno preprosto drsno povprečje. Ker se šteje, da cena sledi zagonu, velja, da je presečišče teh dveh črt signal, da se lahko zgodi preobrat, saj kaže na velik premik zagona iz dneva v dan.
Razhajanje med stohastičnim oscilatorjem in trendno cenovno akcijo je prav tako pomemben povratni signal. Na primer, ko medvedji trend doseže novo nižjo nizko, a oscilator odtisne višjo nizko, je to lahko pokazatelj, da medvedi izčrpavajo svoj zagon in bikovski preobrat nastane.
