Kazalo
- # 1. Sidrni pas
- # 2. Potopna stroškovna past
- # 3. Potrditvena past
- # 4. Trap slepote
- # 5 Relativna past
- # 6. Iracionalna past za pretiravanje
- # 7. Pseudo-zanesljivost pasti
- # 8. Pasti superiornosti
- Spodnja črta
Obstajalo je veliko avtorjev, ki so pisali o psiholoških ali vedenjskih pastih, ki vodijo ljudi v napačno smer s svojim življenjem na splošno. Dokaj pogosto se nekatere klasične oblike disfunkcionalne psihologije neposredno kažejo pri naložbenem vedenju.
# 1. Sidrni pas
Prvič, obstaja tako imenovana past za zasidranje, ki se nanaša na preveliko zanašanje na tisto, kar si prvotno misli. Predstavljajte si, da bi stavili na boksarski tekmi in izbrali borca izključno po tem, kdo je v zadnjih petih bojih vrgel največ udarcev. Lahko prideš v redu, če izbereš statistično bolj aktivnega borca, toda borec z najmanj udarci je morda z nokautom v prvem krogu osvojil pet dvobojev. Jasno je, da lahko vsaka metrika postane nesmiselna, če je izvzeta iz konteksta.
Če na primer mislite, da je določeno podjetje uspešno, ste morda preveč prepričani, da so njegove delnice dobra stava. Ta predpostavka je lahko v trenutnih razmerah ali v nekem prihodnjem obdobju popolnoma napačna.
Vzemimo za primer trgovino z elektroniko Radio Shack. Nekoč uspešen prodajalec osebne elektronike in pripomočkov v osemdesetih in devetdesetih letih prejšnjega stoletja je verigo podrl spletni prodajalci, kot je Amazon (AMZN). Tisti, ujeti v zaznavanju, da je Radio Shack tam ostal, so izgubili veliko denarja, saj je podjetje večkrat vložilo stečaj in se do konca leta 2017 zmanjšalo od svoje velikosti 7.300 trgovin na 70 prodajnih mest.
Da bi se izognili tej pasti, morate ostati prilagodljivi v svojem razmišljanju in odprti za nove vire informacij, hkrati pa razumeti resničnost, da je lahko katero koli podjetje danes tukaj in odhaja jutri. Tudi kateri koli poslovodja lahko izgine.
# 2. Potopna stroškovna past
Potopljena stroškovna past je prav tako nevarna. Tu gre za psihološko (vendar v resnici ne) zaščito vaših prejšnjih odločitev ali odločitev - kar je za vaše naložbe pogosto katastrofalno. Resnično je težko sprejeti izgubo in / ali sprejeti, da ste se odločili napačno ali dovoliti, da jih nekdo drug namesto vas stori. Če pa vaša naložba ni dobra ali se hitro pogrezne, prej ko se boste izvlekli iz nje in v nekaj bolj obetavnega, tem bolje.
# 3. Potrditvena past
Podobno v potrditveni pasi ljudje pogosto iščejo druge, ki so naredili in še delajo, isto napako. Bodite prepričani, da prejmete objektivne nasvete iz svežih virov, namesto da se posvetujete s človekom, ki vam je slabo svetoval. Če se vam zdi, da govorite nekaj takega, "Naše zaloge so se zmanjšale za 30 odstotkov, vendar je vsekakor najbolje, da jih obesite, kajne?" potem iščete potrditev od kakšnega drugega nesrečnega vlagatelja v isti situaciji. V kratkem se lahko potolažite, vendar je to samo samoplačevanje.
# 4. Trap slepote
Situacijska slepota lahko položaj poslabša. Tudi ljudje, ki posebej ne iščejo potrditve, pogosto izključijo prevladujoče tržne resničnosti, da ne storijo ničesar in preložijo hudobni dan, ko se je treba izgubam le spopasti.
# 5 Relativna past
Tudi relativna past čaka, da vas zavede. Vsakdo ima drugačno psihološko sestavo v kombinaciji z edinstvenim okoliščinam, ki segajo na službo, družino, poklicne možnosti in verjetno dediščine. To pomeni, da čeprav se morate zavedati, kaj počnejo in pravijo drugi, njihov položaj in pogledi niso nujno pomembni zunaj njihovega lastnega konteksta.
Zavedajte se, pa vendar bodite pozorni! Vlagati morate sami in samo v svoj kontekst. Tvoji prijatelji bodo morda imeli toliko denarja kot tudi do nevarnosti, da bi špekulirali v svinjskih trebuhu (kot v filmu "Trgovska mesta"), če pa ste skromen zaslužek in nervozen človek, to ni za vas.
# 6. Iracionalna past za pretiravanje
Ko vlagatelji začnejo verjeti, da je preteklost enaka prihodnosti, delujejo, kot da na trgu ni negotovosti. Žal negotovost nikoli ne izgine.
Vedno bodo prihajali do vzponov in padcev, pregretih zalog, mehurčkov, mini mehurčkov, izgub v celotni industriji, panične prodaje v Aziji in drugih nepričakovanih dogodkov na trgu. Prepričanje, da preteklost napoveduje prihodnost, je znak samozavesti. Ko je dovolj vlagateljev samozavestno, imamo razmere znane Greenspanove, "iracionalne bujnosti", kjer prekomerno samozavest vlagateljev črpa trg do točke, ko je velik popravek neizogiben. Investitorji, ki jih je najtežje udariti - tisti, ki so še vedno vstopili tik pred popravkom - so tisti samozavestni, ki so prepričani, da bo vožnja z biki trajala večno. Zaupanje, da se bik ne bo obnesel na vas, je zanesljiv način, kako se znebiti.
# 7. Pseudo-zanesljivost pasti
Ta stavek je opazovanje vlagateljeve percepcije tveganja. Vlagatelji bodo svojo izpostavljenost tveganju omejili, če mislijo, da bo njihov portfelj / donosnost naložb pozitiven - kar bo v glavnem zaščitilo prednost, - vendar bodo iskali več in več tveganja, če bo videti, da gre za izgubo.
Vlagatelji se v bistvu izognejo tveganju, če njihovi portfelji uspešno delujejo in lahko prenesejo več, in tvegajo, ko njihovi portfelji preletavajo in ne potrebujejo večje izpostavljenosti morebitnim izgubam. To je v veliki meri posledica miselnosti, da bi vse skupaj vrnili. Vlagatelji so pripravljeni zvišati deleže, da bi "vrnili" kapital, ne pa da bi ustvarili več kapitala. Kako dolgo bi preživel voznik dirkalnega avtomobila, če bi zavore uporabljal le, ko je imel vodilno vlogo?
# 8. Pasti superiornosti
Za nekatere ljudi je past superiornosti izjemno nevarna. Veliko vlagateljev meni, da znajo bolje kot strokovnjaki ali celo trg. To, da ste dobro izobraženi in / ali pametni, ne pomeni, da vam ne bi koristili dobri, neodvisni nasveti. Prav tako ne pomeni, da lahko prehitevate prednosti in zapleten sistem trgov. Številni vlagatelji so izgubili bogastvo, saj so bili prepričani, da so boljši od ostalih. Poleg tega so ti ljudje lahek plen za nekatere druge zgoraj omenjene pasti.
Na najboljših univerzah so (in vedno so bili) profesorji financ, ki so resnično briljantni - tehnično gledano - in to jih lahko zavede v razmišljanje, da je nabiranje enostavno v resničnem svetu. Nekateri to resnično režejo, drugi pa so za nesramno prebujanje zunaj slonovinskega stolpa. Kar se čudno sliši, nekdo s doktoratom. v financah vas lahko v resnici vodijo v napačno smer (na primer preveč računajoč, preveč samozavesten), medtem ko ima morda nekdo, ki nima več kot srednješolske diplome, čudovit občutek za trg in bogastvo.
Spodnja črta
Človeška psihologija je nevarna stvar in obstajajo nekatere zaskrbljujoče standardne napake, ki jih ljudje delajo vedno znova. V trenutku, ko je stres ali skušnjava, je zelo enostavno pasti v eno od teh miselnih pasti. Napačne percepcije, samoprevara, neresnično poskušanje izogibanja izgubam, obupno iskanje tolažbe drugih žrtev, izklop resničnosti in več lahko vse drago stane.
Zavedajte se narave teh pasti in bodite vedno pošteni in realni do sebe. Poleg tega poiščite nasvet od pristojnih in dobro poznanih ljudi, ki vas bodo vrnili v resničnost, preden bo prepozno.
