Kazalo
- Ugotovite privlačne naložbe
- Navedite podrobne raziskave
- Izpolnite priporočila
- Spremljajte naložbe
- Spodnja črta
Varovalni skladi so vrsta naložbenih sredstev, ki uporabljajo združena sredstva in uporabljajo številne strategije za zaslužek aktivnih donosov, običajno znanih kot alfa, za svoje vlagatelje. Za razliko od aktivnega upravljavca portfelja vzajemnega sklada, hedge skladi pogosto poskrbijo za višje neto vrednosti posameznikov in organizacij in lahko vlagajo v več različnih razredov premoženja, vključno z alternativnimi naložbami, in se ukvarjajo s strategijami, ki ne zasedajo dolgih pozicij. Varovalni skladi lahko sodelujejo tudi na trgih izvedenih finančnih instrumentov.
Ključni odvzemi
- Naloga analitika hedge skladov je, da upravljavcu portfelja zagotovi smernice o tem, kako najbolje strukturirati naložbeni portfelj hedge sklada. Analitik hedge skladov deluje za hedge sklad, v nasprotju z drugo vrsto institucij, ki kupujejo. Z hedge skladi se lahko uporabljajo alternativni razredi premoženja, izvedeni finančni instrumenti ter kratke ali deltansko nevtralne strategije. Analitiki hedge skladov so naloženi, da na podlagi raziskav in skrbnosti najdejo naložbene priložnosti, jih priporočijo upravljavcem portfelja in nato spremljajo tveganje in uspešnost.
Opredelite potencialno privlačne naložbe
Analitik hedge skladov nenehno posodablja najrazličnejše finančne novice, makroekonomske trende in tržne napovedi. Da bi to dosegli, mora analitik hedge skladov porabiti čas za branje o teh postavkah in sestanke ali klice s strokovnjaki, notranjimi in zunanjimi, ki dajejo vpogled v te vrste tržnih sil.
Analitik te informacije uporabi za oblikovanje naložbene teze, ki jo je mogoče uporabiti za identifikacijo določenih delnic / obveznic podjetja, ki bi lahko služile kot možna privlačna naložbena priložnost.
Navedite podrobne raziskave privlačnega podjetja
Ko je določena določena delnica / obveznica, začne analitik hedge skladov raziskovati, kar bo pripomoglo k naložbenemu priporočilu za upravljavca portfelja. Ta raziskava vključuje preučitev trenutnega in prihodnjega finančnega počutja družbe, ki je izdala delnice / obveznice, ter razumevanje trenutnega in prihodnjega položaja družbe v panogi, v kateri konkurira; raziskovanje potencialnih tržnih in gospodarskih dejavnikov, ki bi lahko vplivali na podjetje v prihodnosti; izvajanje najrazličnejših finančnih analiz podjetja za razkritje dejanskega vrednotenja podjetja; iskanje razlogov, zakaj se dejansko vrednotenje razlikuje od zaznanega tržnega vrednotenja; ocenjevanje tveganj za dejansko vrednotenje; in določanje potencialnih tveganj, povezanih s posameznimi podjetji, katerih se trg trenutno ne zaveda.
Analitik hedge skladov informacije, ki jih nudi ta podrobna raziskava, uporabi za izdelavo naložbenega priporočila za delnice / obveznice družbe.
Pošljite priporočilo upravljavcu portfelja
Ko analitik hedge skladov opravi svojo podrobno analizo raziskav, se oblikuje mnenje o najboljšem poteku ukrepanja glede delnic / obveznic družbe. Izdelano je kratko, a temeljito priporočilo in nato predstavljeno upravljavcu portfelja, ki opisuje najboljši postopek in morebitne večje ugotovitve iz raziskave, ki je bila uporabljena za to.
Spremljajte podjetja, v katera vlaga sklad
Ko upravljavec portfelja naložbo v delnice / obveznice določenega podjetja opravi, analitik hedge skladov nenehno spremlja zadevno podjetje, da bi ugotovil, da informacije, uporabljene za izdelavo začetnega priporočila za naložbe, morda niso več pomembne. Ko se pojavi takšna indikacija, analitik hedge skladov ponovno izvede raziskave, da upravljavcu portfelja zagotovi posodobljen potek ukrepanja.
Spodnja črta
Vrsta podrobnosti, ki je potrebna za uspeh hedge sklada, zahteva, da analitik hedge skladov redno opravlja številna opravila, kot je začetna identifikacija potencialno privlačne naložbe v delnice ali obveznice podjetja, podrobne raziskave vrednostnih papirjev družbe in temeljito priporočilo za ukrepanje, ki bi ga moral vodja portfelja sprejeti v zvezi z delnicami in obveznicami družbe.
Poleg tega, ko upravljavec portfelja izvede naložbo v delnice / obveznice podjetja, je naloga analitika hedge skladov, da nenehno spremlja delnice / obveznice družbe, da ugotovi, ali so potrebne kakršne koli spremembe naložbene strategije.
