Kakšna je količinsko tehtana povprečna cena (VWAP)?
Povprečna tehtana povprečna cena (VWAP) je trgovska referenčna vrednost, ki jo uporabljajo trgovci in ki daje povprečno ceno, s katero so vrednostni papirji trgovali ves dan, na podlagi obsega in cene. Pomembno je, ker trgovcem omogoča vpogled v trend in vrednost vrednostnega papirja.
Ključni odvzemi
- Prostornina tehtana povprečna cena (VWAP) je prikazana kot ena vrstica na grafikonih znotraj dneva (1 minuta, 15 minut itd.), Podobno kot izgleda drsno povprečje. Dviga se VWAP in / ali cena nad linijo VWAP, pomeni, da je cena verjetno v porastu. Če pade VWAP in / ali cena pod črto VWAP, pomeni, da je cena verjetno v padajočem trendu. Ne zanašajte se na VWAP izključno za določitev trenda, saj prikazuje samo zgodovinsko povprečno in ne, kaj se trenutno ali v prihodnosti dogaja. Investitorji lahko uporabljajo VWAP za oceno cene, ki so jo plačali za varščino ves dan. Če bo cena, ki so jo kupili, višja od cene VWAP, bodo morda čezmerno plačali. Če je manjši od VWAP-a, so za ta dan kupili delnice po ugodni ceni.
Formula za količinsko tehtano povprečno ceno (VWAP) je
VWAP se izračuna tako, da seštejejo dolarje, s katerimi se trguje za vsako transakcijo (cena pomnožena s številom trgovalnih delnic) in nato delijo s skupnimi vrednostnimi papirji.
Сігналы абмеркавання VWAP = olVolume∑Cena * Glasnost
Kako izračunati količinsko tehtano povprečno ceno (VWAP)
Prostornina tehtana povprečna cena
Če na grafikon dodate indikator VWAP, boste za vas opravili vse izračune. Če želite sam izračunati VWAP, sledite tem korakom. Predpostavimo 5-minutni grafikon; izračun je enak, ne glede na to, kateri časovni okvir se uporablja znotraj dneva.
- Poiščite povprečno ceno delnice, s katero so trgovali v prvih petih minutah dneva. Če želite to narediti, dodajte visoko, nizko in blizu, nato delite s tremi. Pomnožite to s prostornino za to obdobje. Rezultat zapišite v preglednico v stolpec PV.Delite PV glede na prostornino za to obdobje. Tako boste dobili vrednost VWAP. Če želite vzdrževati vrednost VWAP ves dan, še naprej dodajajte vrednost PV iz vsakega obdobja predhodnim vrednostim. Ta skupni znesek razdelite na skupno količino do te točke. Če želite to olajšati v preglednici, ustvarite stolpce za kumulativni PV in kumulativni volumen. Obe kumulativni vrednosti si med seboj delita, da dobimo VWAP.
Kaj vam pove povprečna količinsko tehtana povprečna cena (VWAP)?
Veliki institucionalni kupci in vzajemni skladi uporabljajo razmerje VWAP za pomoč pri prehodu v zaloge ali izven njih s čim manjšim tržnim vplivom. Zato bodo institucije, kadar je to mogoče, poskušale kupiti pod VWAP ali prodati nad njim. Tako njihova dejanja potisnejo ceno nazaj proti povprečju, namesto da bi ga oddaljili.
Trgovci na drobno običajno uporabljajo VWAP kot orodje za potrditev trenda, podobno kot drsno povprečje. Ko je cena višja od VWAP-a, si želijo le, da sprožijo dolge pozicije. Ko je cena nižja od VWAP-a, si želijo le kratke pozicije.
Razlika med povprečno tehtano količino (VWAP) in enostavnim premikajočim se povprečjem
Na grafikonu sta lahko VWAP in drsno povprečje videti podobno. Ta dva kazalnika izračunavata različne stvari.
VWAP izračuna vsoto cene, pomnoženo s prostornino, deljeno s skupno količino.
Preprosto drsno povprečje se izračuna tako, da seštejejo cene zapiranja v določenem obdobju (recimo 10) in ga nato razdeli na koliko obdobij (10). Volumen ni upoštevan v.
Omejitve uporabe povprečno tehtane povprečne cene (VWAP)
VWAP je enodnevni indikator in se znova zažene ob odprtju vsakega novega trgovalnega dne. Poskus ustvarjanja povprečnega VWAP v več dneh bi lahko pomenil, da se povprečje izkrivi iz pravega odčitavanja VWAP, kot je opisano zgoraj.
Medtem ko nekatere institucije raje kupujejo, ko je cena vrednostnega papirja pod VWAP, ali prodajo, ko je višja, VWAP ni edini dejavnik, ki ga je treba upoštevati. V močnih dvigih se lahko cena še več dni viša, ne da bi se spustila pod VWAP sploh ali le občasno. Zato bi čakanje, da cena pade pod VWAP, lahko zamudilo priložnost, če cene hitro naraščajo.
VWAP temelji na zgodovinskih vrednotah in sam po sebi nima predvidevalnih lastnosti ali izračunov.
