Noben vzorec grafikona ni pogostejši pri trgovanju kot dvojno dno ali dvojni vrh. V resnici se ta vzorec pojavlja tako pogosto, da lahko sam po sebi služi kot dokaz, da cenovno ukrepanje ni tako naključno, kot trdijo mnogi akademiki. Lestvice cen preprosto izražajo čustvo trgovcev, dvojni vrhovi in dvojna dna pa predstavljajo ponovno preizkušanje začasnih skrajnosti. Če so bile cene res naključne, zakaj tako pogosto začasno ustavijo na samo teh točkah? Trgovcem je odgovor, da se veliko udeležencev postavlja na svojih jasno razmejenih ravneh.
Če bodo te stopnje napadle in odvrnile, vlivajo še več zaupanja trgovcem, ki so branili oviro in bodo kot takšni verjetno ustvarili močne donosne protive. Tu si ogledamo težko nalogo opazovanja pomembnega dvojnega dna in dvojnih vrhov ter pokažemo, kako vam lahko Bollinger Bands® pomaga pri postavljanju ustreznih postankov pri trgovanju s temi vzorci.
Odreagirati ali predvideti?
Velika kritika trgovanja s tehničnimi vzorci je, da so nastavitve vedno videti očitno za nazaj, vendar je izvajanje v realnem času pravzaprav zelo težko. Dvojni vrhovi in dvojna dna niso izjema. Čeprav se ti vzorci pojavljajo skoraj vsakodnevno, uspešno prepoznavanje vzorcev in trgovanje z njimi ni lahka naloga.
GLEJTE: Vodnik za uporabo fraktalov
K temu problemu obstajata dva pristopa in oba imata svoje prednosti in slabosti. Skratka, trgovci lahko predvidijo te formacije ali počakajo na potrditev in reagirajo nanje. Kateri pristop ste izbrali, je bolj funkcija vaše osebnosti kot relativne zasluge. Tisti, ki imajo zmedeno miselnost - ki se radi borijo s trakom, prodajajo na moč in kupujejo šibkost - bodo poskusili predvideti vzorec, tako da stopijo pred gibanje cen.
Reaktivni trgovci, ki želijo potrditi vzorec pred vstopom, imajo prednost, ker vedo, da vzorec obstaja, vendar pride do kompromisa: plačati morajo slabše cene in utrpeti večje izgube, če vzorec ne uspe.
Kar je očitno, ni pogosto prav
Večina trgovcev je nagnjena, da ustavijo desno na dnu dvojnega dna ali zgornjem delu dvojnega vrha. Konvencionalna modrost pravi, da bi moral trgovec, ko se razbije vzorec, izviti. Toda običajna modrost je pogosto napačna.
Zgodnje opustitev trgovine se morda zdi preudarno in logično, vendar so trgi le redko tako preprosti. Številni trgovci na drobno igrajo dvojne vrhove in dna, in vedoč, da trgovci in institucionalni trgovci radi izkoriščajo vedenje trgovcev na drobno, da že zgodaj izstopajo, izsiljajo šibke roke iz trgovine, preden cena spremeni smer. Neto učinek je vrsta frustrirajočih zaustavitev položajev, za katere bi se pogosto izkazalo, da so uspešne trgovine.
SEE: Uvod v institucionalne naložbe
Zakaj so zaustavitve?
Večina trgovcev napačno uporablja zaustavitve za nadzor tveganja. Toda nadzor tveganja pri trgovanju je treba doseči s pravilno velikostjo pozicije in ne z zaustavitvijo. Splošno pravilo je, da nikoli ne tvegate več kot 2% kapitala na trgovino. Za manjše trgovce to včasih lahko pomeni smešno majhne trgovine.
Na srečo v FX, kjer mnogi trgovci dovoljujejo fleksibilne velikosti sklopov, vse do ene enote na serijo - 2% pravilo palca je enostavno mogoče. Kljub temu mnogi trgovci vztrajajo pri uporabi tesnih postankov na zelo finančnih pozicijah. V resnici je trgovec v tako strogih metodah zaustavljanja ustvaril 10 zaporednih izgub. Torej, lahko bi rekli, da lahko v FX, namesto da bi nadzirali tveganje, neučinkoviti postanki celo povečajo. Njihova funkcija je torej določiti največjo verjetnost točke odpovedi. Učinkovit postanek trgovcu malo dvomi o tem, ali se moti.
Izvajanje prave funkcije postankov
Tehnika, ki uporablja Bollingerjeve pasove, lahko trgovcem pomaga, da pravilno postavijo. Ker Bollinger Bands® v svoje izračune vključuje nestanovitnost z uporabo standardnih odstopanj, lahko natančno projicirajo ravni cen, pri katerih naj trgovci opustijo svoje poslovanje.
Način uporabe postaj Bollinger-Bands za dvojne vrhove in dvojna dna je dokaj preprost:
- Izolirajte točko prvega vrha ali dna in prekrijte pasove Bollinger s štirimi parametri standardnega odstopanja. Narišite črto od prvega vrha ali dna do pasu Bollinger. Točka presečišča postane vaša postaja.
Na prvi pogled se lahko zdijo štiri standardna odstopanja izjemna izbira. Navsezadnje dva standardna odstopanja zajemata 95% možnih scenarijev pri običajni distribuciji nabora podatkov. Vsi pa, ki trgujejo na finančnih trgih, vedo, da je cenovno ukrepanje vse prej kot normalno - če bi bilo, bi se tipi trkov, ki se na finančnih trgih zgodijo vsakih pet ali 10 let, zgodili le enkrat na 6.000 let. Klasične statistične predpostavke niso zelo koristne za trgovce. Zato je postavitev širšega parametra standardnega odstopanja nujna.
POGLEJTE: Uporaba Bollinger Band® "pasov" za merjenje trendov
Štirje standardni odkloni zajemajo več kot 99% vseh verjetnosti, zato se zdi, da ponujajo primerno mejo. Še pomembneje je, da dobro delujejo pri dejanskem preskušanju, saj zagotavljajo pregrade, ki niso pretesne, vendar ne tako široke, da bi postale pretirano drage. Upoštevajte, kako dobro delujejo na naslednjem primeru GBP / USD.
Še pomembneje pa je, da si oglejte naslednji primer. Resničen znak pravilne zaustavitve je sposobnost zaščititi trgovca pred pobeglimi izgubami. V spodnjem grafikonu je trgovanje očitno napačno, vendar se ustavi precej prej, preden enosmerna poteza povzroči večjo škodo na računu trgovca.
Spodnja črta
Genij skupine Bollinger je njihova prilagodljivost. S stalnim vključevanjem nestanovitnosti se hitro prilagajajo ritmu na trgu. Njihova običajna postavitev pri trgovanju z dvojnimi dni in dvojnimi vrhovi - najpogostejšimi cenovnimi vzorci v FX - naredi veliko bolj učinkovite.
