Kaj je omejitev čez noč?
Omejitev čez noč je najvišja neto pozicija v eni ali več valutah, ki jih trgovec lahko prenaša od enega trgovalnega dne do drugega.
Ključni odvzemi
- Omejitev čez noč je najvišja neto pozicija v eni ali več valutah, ki jih trgovec lahko prenaša od enega trgovalnega dne do drugega. Centralna banka, zakladnica ali forex posrednik lahko trgovcu ali prodajalcu valut naloži omejitve čez noč. Mejne vrednosti čez noč lahko služijo za obvladovanje tveganja, spodbujajo stabilnost finančnega sistema in pomagajo nadzorovati pretok kapitala v gospodarstvo in zunaj njega.
Razumevanje omejitev čez noč
Omejitev čez noč ali omejitev pozicije čez noč je omejitev števila valutnih pozicij, ki jih lahko trgovec prenaša od enega trgovalnega dne do drugega. Prav tako je omejitev skupne velikosti pozicije ali nabora pozicij, ki jih lahko trgovec z valutami prenaša od enega trgovalnega dne do drugega.
Položaj čez noč na deviznem trgu je vsaka pozicija, ki ostane odprta po 17:00 EST. Valutni posli se izvajajo v valutnih parih. Vsi forex posli vključujejo hkratni nakup ene valute in prodajo druge, sam valutni par pa je ena enota. Ob 17:00 na račun trgovca bodisi izplača bodisi zasluži obresti za vsako odprto pozicijo, odvisno od osnovnih obrestnih mer dveh valut. Ta postopek izplačila se imenuje prevračanje. Rollover se lahko prikaže kot dobroimetje ali bremenitev na računu trgovca.
Centralna banka, zakladnica ali forex posrednik lahko trgovcu ali prodajalcu valut naloži omejitve čez noč. Forex (FX) poslovno podjetje, kot je hedge sklad, lahko za svoje trgovce naloži omejitve pozicij čez noč kot strategijo za obvladovanje tveganj. Omejitve položaja čez noč služijo različnim namenom:
- Finančni regulator, kot je centralna banka ali ameriška komisija za trgovanje z blagovnimi Futures (CFTC), jih lahko naloži za spodbujanje stabilnosti finančnega sistema. Med rezidenti in nerezidenti se lahko določijo tudi omejitve za nadzor nad pretokom kapitala v gospodarstvo in zunaj njega. Banka ali druga finančna institucija lahko svojim strankam ali trgovcem določi omejitve položaja čez noč za obvladovanje tveganja.
Izračun plačil za preusmeritev
Predpostavimo, da je obrestna mera, ki jo je določila Banka Japonske (BOJ), 1, 25%, stopnja zveznih sredstev, ki jo je določila Federal Reserve, pa 2, 5%. Odločili ste se, da odprete kratko pozicijo JPY / USD za 100.000, splošno znano kot veliko v maloprodajni areni. Tu prodajate predvsem 100.000 JPY, zadolžujete se po tečaju 1, 25%.
Pri prodaji JPY / USD kupujete USD, ki se izplačuje po 2, 5% obresti, in prodajo JPY, ki stane 1, 25%. Ko je obrestna mera države, katere valuta kupujete, nižja od obrestne mere države, katere denar prodajate, vaš račun prejme dobropis za razliko, kot je v zgornjem primeru. Če je obrestna mera višja v državi, v kateri valuti prodajate, bo na računu prikazan odbitek za razliko. Forex posrednik lahko hkrati zaračuna provizije hkrati, ko je shramba dodana ali odšteta iz vašega računa.
