Večina vlagateljev vzajemne sklade ocenjuje na podlagi temeljnih in ne tehničnih analiz. Vzajemni skladi so ponavadi dolgoročni, naložbe v odkup in tehnične analize so bolj primerne za kratkoročno trgovanje. Glede na to vlagatelji ne bi smeli spregledati vrednosti nekaterih skupnih tehničnih kazalcev, s katerimi bi lahko zagotovili vpogled v trgovanje za skoraj vse vrste naložb ali finančnih instrumentov, vključno z vzajemnimi skladi. Spodaj je pet skupnih tehničnih kazalcev, ki jih je mogoče uporabiti za vzajemne sklade
1. Trendi
Večina tehničnih analiz se začne z trendnimi črtami, ki so linije, ki povezujejo več cenovnih točk in segajo v prihodnost, da se ugotovijo cenovni trendi in področja podpore / odpora. Za vzajemne sklade si oglejte dolgoročni grafikon cen, če želite določiti njegov trend. Trendno črto lahko narišemo tako, da narišemo črto, ki skozi čas poveže več najnižjih vrednosti vzajemnega sklada. Sklad je morda v teh letih te smeri že večkrat preizkušal. Če se cena sklada dokončno zlomi z uveljavljeno, dolgoročno trendno linijo, je to medvedji signal. Vlagatelj v takšen sklad bi moral razmisliti o prodaji svojih deležev, če do tega pride . Nasprotno, preboj nad dobro definirano trendno črto je lahko bikovit signal, ki nakazuje, da mora vlagatelj ostati v skladu.
2. Gibanje povprečja
Gibanje povprečja je povprečje podatkov časovnih vrst, kot so cene. Vlagatelji jih lahko uporabijo za določitev gibanja cen vzajemnega sklada. Naraščajoče se drsno povprečje kaže, da je sklad v porastu, upadajoče se drsno povprečje pa bi kazalo, da upada. Druga pomembna uporaba se pojavi pri prekrižanju dveh drsečih povprečij, na primer kratkoročno, 20-dnevno drsno povprečje in dolgoročno 200-dnevno drsno povprečje.
Če se 20-dnevno drsno povprečje prelomi nad 200-dnevnim drsečim povprečjem, bi to veljalo za bikovski signal vzajemnega sklada. Če bi se 20-dnevno drsno povprečje prelomilo pod 200-dnevno drsno povprečje, bi to bil medvedji signal. 200-dnevno drsno povprečje se šteje za ključni tehnični kazalnik, prelomi nad ali pod njim pa so pomembni trgovalni signali. Posebej je primeren za tehnično analizo vzajemnih skladov zaradi svoje dolgoročne narave.
3. Indeks relativne jakosti (RSI)
RSI je indikator zagon, ki primerja obseg nedavnih dobičkov z nedavnimi izgubami, da bi ocenil, ali je vzajemni sklad pretirano kupljen ali preprodan. RSI, starejši od 70 let, bi nakazoval, da je vzajemni sklad preveč kupljen, njegova vrednost pa precenjena in pripravljena na umik. RSI pod 30 označuje stanje preprodaje, ki lahko sproži odskok, kar lahko okrepi odločitev investitorja o nakupu vrednosti.
4. Podpora in odpornost
Raven podpore se oblikuje, ko se vzajemni sklad trguje na določeno raven in nato odskoči. Sčasoma ta raven postane področje močne podpore vzajemnemu skladu. Obratno pa se oblikuje območje upora, ko se sklad ne more prebiti nad določeno cenovno raven.
Kolikor bolj se lotijo teh preizkusov podpore in odpornosti in pogosteje kot se sklad trguje navzdol ali do ravni podpore ali upora, bolj postanejo zaznavni. Prekinitev dolgoročne podpore je zelo medvedja in lahko pomeni znaten upad za vzajemni sklad. Premik nad dolgoročnim odporom je zelo bikajoč in signalizira pomemben napredek.
5. Oblike grafikonov
Obstaja več različnih vrst grafikonov, ki se uporabljajo pri tehnični analizi, najpogostejši so vrstni in črtni grafikoni. Napredni uporabniki imajo morda raje lestvice za svečnike kot lestvice s točkami in figurami. Sestave grafikonov vzajemnega sklada je mogoče razlagati na podoben način kot zaloge. Na primer vzorec glave in ramen se interpretira kot precej medvedji za sklad, medtem ko vzvratni vzorec glave in ramen gleda na bikovski signal.
Vzorec grafikona, ki ga je enostavno prepoznati in ima visoko stopnjo zanesljivosti, je dvojni ali trojni vrh ali dno. Dvojni vrh ali trojni vrh se običajno oblikuje po dolgem obdobju in signalizira skorajšnji preobrat trenda; če vzajemni sklad, ki se giblje višje, ne more prebiti te tvorbe, se lahko usmeri nižje. Nasprotno, sklad, ki ima dvojno ali trojno dno, je lahko pripravljen za premik višje.
Spodnja črta
Medtem ko se vzajemni skladi ne dajo na tehnične analize, lahko vlagatelji koristno uporabijo nekatere skupne tehnične kazalnike za napovedovanje gibanja vzajemnih skladov. Pri analizi vzajemnih skladov se pogosto uporabljajo tehnični kazalci, kot so trendne črte, drsni povprečji, RSI in sestave grafikonov, saj zagotavljajo zanesljive signale, ki jih je enostavno razlagati.
