Zaloga Tesla, Inc. (TSLA) morda ni uspela petemu poskusu, da bi se izbruhnila nad junijskim najvišjim zneskom blizu 390 dolarjev in bi zdaj lahko hitro izgubljala tla, kar bi morda spodkopalo raven 300 dolarjev. Trgovci in tržniki, ki so kupili podporo za odvračanje blizu 250 dolarjev, bi morali razmisliti o izkoriščanju dobička in zadetku po strani, ker so se predhodni upadi, ki se začnejo v bližini dosega hitrosti, hitro razvili in pogosto ujeli pretirane bikove.
Makro teme se že mesece premikajo po širokem trgu, saj so trgovinske napetosti in vse večje možnosti za gospodarsko upočasnitev v letu 2019, ki temelji na vseh vrstah cikličnih iger. Resnični verniki tega ne bodo priznali, a Tesla je kljub svojemu visokotehnološkemu izhodišču tudi ciklična igra, pri čemer so prihodki in dobički odvisni od stranke, ki je brez porabe. Glede na široko upočasnitev prodaje avtomobilov v ZDA v letošnjem letu, je težko trditi, da je podjetje imun na naslednjo recesijo.
Oktobra je Tesla na Kitajskem prodala le 211 avtomobilov, kar je za 70% manj kot v letu dni in opozorila, da lahko medvedji občutek do ameriških proizvajalcev v letu 2019 in pozneje močno škodi čezmorskim obetam. Celo trgovinski sporazum na tej točki morda ne bo pomagal, ker bo grda ameriška etiketa verjetno še dolgo vztrajala v azijski državi. Evropski obeti niso kaj dosti boljši, saj previsoke tarifne grožnje ZDA krvavijo tradicionalno dobro voljo.
Tedenski grafikon TSLA (2013 - 2018)
TradingView.com
Marca 2014 se je miting z zagonom ustavil pod 300 dolarjev in dosegel prvi vrhunec v širokem območju trgovanja s podporo blizu 175 dolarjev. To raven je presegla med razprodajo v januarju 2016, ki je pomenila vrhunec in priložnost za nakup, pred valom za oživitev, ki je marca ponovil pokvarjeno podporo. Zaloga je to raven preizkusila novembra in se močno spremenila, februarja 2017 pa se je vrnila v območje odpornosti.
Aprilski preboj je pritegnil široko kupno zanimanje, ki je junija 2017 dvignil ceno nad 380 dolarjev. Poznejši povratek je mesečno pozneje našel podporo blizu 300 dolarjev, pri čemer je prišlo do septembrskega relija, ki ni uspel le za dve točki nad predhodnim najvišjim. Ta preobrat je pomenil začetek bolj medvedje faze, za katero je bil značilen niz nižjih nizij v najnižji nizki april 2018 v višini 245 dolarjev. Borza je junija in avgusta ponovno preizkusila odpornost na domet, prodajalci pa so zanikali oba poskusa prodora.
Pravne težave Elona Muska so prispevale k poznejši recesiji, ki se je končala le štiri točke nad aprilskim minimumom v oktobru. Poravnava Komisije za vrednostne papirje in borze (SEC) je izboljšala medvedji občutek, ustvarila vertikalni impulz, ki je zaostajal le za osem točk pod avgustovsko višjo v začetku tega meseca. Zaloga je v zadnjih dveh tednih izgubila več kot 30 točk, vendar še vedno trguje nad kratkotrajno podporo blizu 325 dolarjev. Tedenski oscilator za stohastiko je v zadnjem upadu prestopil v prodajni cikel, saj napovedujejo, da se bo relativno šibkost nadaljevala tudi v začetku leta 2019.
Dnevni grafikon TSLA (2017 - 2018)
TradingView.com
Kazalnik akumulacije (OBV) za akumulacijo in distribucijo se je iztekel kmalu po vrhuncu septembra 2017 in se med poskusom preboja junija 2018 dvignil za nekaj klikov nad to raven. Med Muskovim škandalom je padel na najnižjo najnižjo vrednost od februarja 2016, kar je nakazovalo izselitev delničarjev, medtem ko je šibka akumulacija med nedavnim prepirom dosegla majhen napredek od globoke nizke. Po drugi strani to kaže na veliko medvedjo razhajanje, saj napoveduje, da neustrezno sponzorstvo ne bo podprlo preboja.
Odčitki akumulacije z omejenimi napovedmi prav tako napovedujejo, da bo potrebnih mesecev ali dlje, da bodo kupili obresti, da bi zbrali dovolj moči, da bi očistili odpor, ki je v zadnjem letu in pol že odvrgel več poskusov preboja. Poleg tega informiranim tržnim akterjem sporoča, naj "pazijo spodaj", ker bi ta strukturna šibkost lahko hitro in dramatično odpovedala zalogo za 300 dolarjev, ki ujame zadnjo serijo na novo kovanih bikov.
Spodnja črta
Teslina zaloga se je že peto leto obrnila na večletno odpornost in se lahko zdaj s psihološko podporo proda na 300 USD.
