Posrednik

Razumevanje strukture nadomestil je bistven del odločitve, kateremu investicijskemu podjetju za borzno posredništvo se pridružiti. Nedvomno je pomembno, če ste novo kovan finančni svetovalec, ki išče podjetje. Struktura odškodnin je ključnega pomena tudi, če ste pripravljeni zapustiti trenutno podjetje in iščete boljše izplačilo.

Pristojbine

Najprej poglejmo, od kod izvirajo pristojbine. Podjetje lahko stranki zaračuna provizijo za prodajo vzajemnih skladov in drugih finančnih produktov. Podjetje lahko zaračuna nadomestilo za upravljanje stranke na podlagi odstotka sredstev v upravljanju (AUM). Ali pa podjetje lahko stori oboje. Bruto pristojbina, ki se zaračuna stranki, se nato razdeli med podjetje in svetovalca.

Del pristojbine podjetja gre za kritje režijskih stroškov podjetja. Režijski stroški vključujejo provizije za zaščito vlagateljev vrednostnih papirjev (SIPC), tehnološko platformo podjetja, pisarniške stroške in vse druge stroške poslovanja.

Vendar pa vsako podjetje ne plača enakega odstotka svojim finančnim svetovalcem.

Prostorne pristojbine za svetovalno upravo

Svetovalci, ki sami upravljajo premoženje svojih strank, pogosto plačajo 10-25 bazičnih točk za sredstva strank za obračunavanje, izkaze in poročanje o uspešnosti. Več posrednikov se odloči, da bodo te funkcije opravljali sami, ne pa prek klirinške družbe. Tako bodo običajno zaračunali med 12, 50 in 40, 00 dolarjev na račun letno, namesto da bi zaračunali odstotek sredstev.

Nove provizije na račun običajno zagotavljajo znatne prihranke nad pristojbinami, ki temeljijo na AUM. Svetovalcem omogoča, da ohranijo več zase in za svoje stranke. Drugi bonus pristojbin na račun je uporaba Oriona, ki je znan po svoji visoki natančnosti.

Pribitki za zunanje upravljanje denarja

Pri večjih posrednikih boste pogosto našli od 10 do 25 bazičnih točk za provizije za upravljanje tretjega upravitelja denarja. To oznako svetovalci niso vedno seznanjeni in posredniki, ki jih posredniki le redko želijo, oddajo informacije. Iz tega sledi, da bi morali svetovalci povprašati svoje posrednike o provizijah.

Prijazno do neposrednih gospodarstev

Posredniški trgovci so vse bolj osredotočeni na pridobivanje sredstev na posredniških računih.

Nekateri posredniki so poskušali zmanjšati stroške hrambe premoženja na posredniškem računu. Za nekatere račune ne smejo zaračunati pristojbin za sistematične dvige / vloge, povprečenje stroškov v dolarjih ali celo ameriške delniške transakcije.

Na posredniških računih še vedno pogosto nastanejo neaktivne pristojbine za račun in skrbniške provizije za posamezne pokojnine (IRA). Finančni svetovalci morajo poiskati posrednike, ki ne bodo zvijali rok, da bi vse svoje premoženje vložili na borzne račune.

Zavarovanje napak in opustitev

Večina posrednikov od posrednikov zahteva, da svetovalci kupijo zavarovanje napak in opustitev (E&O) prek skupinskega načrta posrednika. Običajno bodo trgovci s posredniki obravnavali E&O kot profitni center in ga označili. Letni stroški v višini 3000 USD ali več so zdaj pogosti. Odbitki so običajno v razponu od 10 000 do 25 000 dolarjev. V preteklosti so bili odbitki običajno približno 5000 dolarjev.

Stopnje in odbitki naložb in odbitki so lahko še višji, če svetovalec investira v določena sredstva. Z večjimi naložbami v REIT-je, podjetja za razvoj podjetij (BDC) ali alternativne naložbe lahko povečate stroške.

Vendar nekateri posredniki posrednikom svojim svetovalcem dovolijo nakup lastnega E&O zavarovanja. Mnogo ceneje je brez markiranja posrednika. Z dobro zgodovino skladnosti lahko svetovalec z licenco serije 6, ki vlaga le v ETF, vzajemne sklade in spremenljive rente, običajno dobi kritje E&O za precej manj.

Posredniki, ki ponujajo velike zneske

Količniki izplačil za podjetja so na celotnem zemljevidu in razmerja znotraj posameznega podjetja se verjetno razlikujejo glede na vrste izdelkov. Sledi seznam posredniških trgovcev z nekaterimi najvišjimi količniki izplačil v letu 2019. Razpon v stolpcu koeficienta izplačil pomeni, da se razmerje razlikuje glede na različne dejavnike. Celoten seznam z razponom pristojbin za vse vrste sredstev je na voljo v finančnem načrtovanju.

Koeficienti izplačil vzajemnih skladov 2019
Firma	Koeficient izplačil
Ameriški portfelj Finančne storitve	90-95%
Ameriprise Financial	do 91%
Ameritas Investment	50-94%
Arkadios Capital	92%
Svetovalci AXA	50-91%
Cadaret, Grant in Co.	90%
Cambridge Investment Research	do 100%
Centaurus Financial	do 90%
Finančna mreža Commonwealth	do 95%
Crown Capital Vrednostni papirji	85-95%
Ustanovitelji Finančni vrednostni papirji	do 90%
Geneos upravljanje bogastva	93%
H. Beck	do 95%
Neodvisna finančna skupina	90-95%
Kestra Financial	65-95%
Kovack vrednostni papirji	90%
LPL Financial	90-98%
M imetniki vrednostnih papirjev	91%
MML Investitor Services	40-83%
Vrednostni papirji PlanMember	do 93%
Glavne vrednostne papirje	do 95%
ProEquities	do 92%
Prospera Financial Services	do 99%
Raymond James Financial Services	do 90%
Sekurijske finančne storitve	do 95%
Vrednostni papirji Amerika	do 95%
Mreža storitev vrednostnih papirjev	95%
Partnerji SFA	90-92%
Investicijski center	90-93%
Družba za prodajo delnic ON	do 92%
Triadni svetovalci	do 92%
Finančne storitve Združenih načrtovalcev	90-95%
Finančni svetovalci Voya	do 92%
Finančni svetovalci Waddell & Reed	do 94%