Za privlačnimi naslovi trgovinskih vojn, naraščajočih obrestnih mer in tržnih oddaj so se zaloge tobaka tiho povečale. Čeprav naložbe v ta sektor niso za vsakogar, je vredno pogledati, kaj vse osvetli te zaloge.
Septembra je Uprava za hrano in zdravila (FDA) grozila, da bo e-cigarete - alternativo tradicionalnim cigaretam, ki ne kurijo tobaka, - odstranila s polic, če proizvajalci ne bodo sprejeli preventivnih ukrepov za zajezitev široke najstniške uporabe. Regulativni organ je naročil petim proizvajalcem e-cigaret - Juul, Vuse, MarkTen, Blu E-cigare in Logic -, da predložijo predloge, kako najstnikom preprečijo uporabo svojih izdelkov.
Vlagatelji so pozdravili regulativno krčenje e-cigaret, saj neposredno ogrožajo prodajo tobačnih podjetij. "Glede na to, da velik tobak še ni našel produktivnega načina, kako smiselno konkurirati Juulu, bi bila odločitev FDA, da potegne okuse s trga, pomembna pozitiva, " je za Barron's povedala Vivien Azer, raziskovalna analitičarka pri Cowen & Co.
Vlagatelji, ki želijo vlagati v tobačni sektor, bi morali razmisliti o teh treh vodilnih zalogah v vesolju. Spodaj analiziramo primerne vstopne točke.
Altria Group, Inc. (MO)
Družba Altria s sedežem v Richmondu v Virginiji proizvaja in prodaja cigarete, cigare, brezdimne izdelke in vino. Blagovna znamka Marlboro predstavlja 40% vseh cigaret, prodanih v ZDA. Altria ima tudi 10, 2-odstotni delež v največji svetovni pivovarni Anheuser-Busch InBev NV (BUD), ki ima v lasti svetovne blagovne znamke, kot sta Budweiser in Corona. Altria izplača dividendni donos v višini 4, 86% in ima tržno kapitalizacijo 123, 77 milijarde USD. Stanje družbe se je v zadnjih treh mesecih povečalo za 12, 94% in ima do 31. oktobra 2018 letni donos (YTD) -6, 47%.
Cene delnic družbe Altria so 30. oktobra dosegle osemmesečno najvišjo vrednost. V zadnjih petih trgovalnih zasedanjih je obseg strmo naraščal, kar kaže na odkup delnic. 50-dnevno preprosto drseče povprečje (SMA) je pred kratkim preseglo 200-dnevno SMA, kar tehnični analitiki označujejo kot "zlati križ" - bikovski signal, ki kaže na dolgotrajni preobrat trenda. Namesto da bi lovili delnice, bi morali vlagatelji počakati, da se napotki vrnejo na raven 61 dolarjev - to cenovno območje je trdno podprto z linijo navzgor in 50-dnevnim SMA, ki povezuje več nižjih nihanj.
Philip Morris International Inc. (PM)
Njujorški Philip Morris s tržno kapico 140, 64 milijarde dolarjev je eno vodilnih tobačnih podjetij na svetu. Do leta 2008 je bila družba Altria delujoča družba. Družba s svojimi podružnicami izdeluje in prodaja cigarete in izdelke, povezane z nikotinom. Ključne blagovne znamke v njegovem portfelju so istoimenci Philip Morris, Marlboro in Chesterfield. Na dan 31. oktobra 2018 ima Philip Morris delnica donosnost v višini -11, 21%, vendar je v zadnjih treh mesecih močno poslovala, saj je znašala 7, 17%. Vlagatelji prejemajo tudi privlačen 5, 04-odstotni terminski donos.
Delnice Philippa Morrisa so uprizorile impresivno šesttedensko shod, ki je pred kratkim presegel najvišjo vrstico za svečnike 19. aprila, 89, 94 dolarja. Cena delnic podjetja se trenutno približuje ravni upora, ki je bila ustvarjena na podlagi nihanj v februarju in marcu. Vlagatelji bi morali iskati vstopno točko na ravni 85 dolarjev, kjer bo delnica verjetno našla sotočje podpore iz vodoravne trendne črte, 200-dnevnega SMA in naraščajoče linije, ki sega v začetek septembra.
Univerzalna korporacija (UVV)
S sedežem v Richmondu, Virginija, Universal dobavlja tobak po vsem svetu. Podjetje nabavlja, obdeluje, pakira in pošilja izdelek, ki ga nato proda proizvajalcem tobaka. Universal ustvarja tri četrtine svojih prihodkov izven Severne Amerike. Trgovanje s 68, 98 dolarja z dividendnim donosom 4, 35% in tržno kapico 1, 72 milijarde ameriških dolarjev je zaloga dvignila impresivnih 36, 34% YTD, kar močno presega povprečno donosnost tobačne industrije -15, 79% v istem obdobju kot 31. oktobra 2018.
Široka svečnica, ki so jo natisnili 24. maja - na dan, ko je Universal navdušil trg s svojim zaslužkom v četrtem četrtletju - izstopa kot menjalnik iger na borzni lestvici podjetja. Razen 19-odstotnega znižanja v sredini avgusta so zaloge še naprej mletle višje. Vlagatelji, ki želijo kupiti delnico, lahko vstopijo na povratno območje do podporne linije navzgor, kar znaša 66 dolarjev. Lahko pa tisti, ki so bolj agresivni, kupijo ob preboju nadpovprečne količine nad stopnjo upora 69 USD.
