Večji del desetletja je strategija odkupa vlagateljev nagradila vlagatelje, saj so se zaloge dvignile višje na zdaj najdaljši trg bikov v zgodovini. Poleg nekaj manjših popravkov od velike recesije so cene delnic upadle višje zaradi rekordno nizkih obrestnih mer, količinskih programov za ublažitev, znižanja davkov in odkupov podjetij.
Vse se je spremenilo v začetku oktobra, ko so vlagatelji začeli dvomiti o zaslužku podjetij, zlasti tistih iz delnic FAANG - barometer ne le za tehnološki sektor, ampak tudi za širše gospodarstvo. Vlagatelje skrbi tudi, ali bodo Zvezne rezerve (Fed) zvišale obrestne mere hitreje, kot je bilo pričakovano, in nedavna inverzija krivulje donosnosti - signal s trga obveznic, ki kaže na skorajšnjo gospodarsko upočasnitev. "Na žalost je trg, dokler ne dobimo novih novic, še naprej kot zaskrbljenost, ki povzroča previdnost vlagateljem, " je za CNBC povedal glavni tržni strateg B. Riley FBR Art Hogan.
Trgovci, ki želijo v tem novem tržnem okolju uvesti tržne strategije trgovanja, da bi pridobili dobiček, utegnejo v teh podjetjih z nihanjem kreditnih storitev najti koristne priložnosti za trgovanje. Vsako podrobneje raziščimo.
Visa Inc. (V)
Visa upravlja globalno plačilno omrežje v več kot 200 državah. Družba s sedežem v San Franciscu zagotavlja avtorizacijo, obračun in poravnavo elektronskih plačilnih transakcij. Visa ustvarja prihodek z zaračunavanjem pristojbin po dolarju in obsegu transakcij. Od 12. decembra 2018 tržna kapitalizacija Visa znaša 312, 35 milijarde ameriških dolarjev, izplačuje 0, 73-odstotni terminski donos iz naslova dividend in je za 21, 7% višja kot doslej (YTD), kar je v istem obdobju več kot 20% nad indeksom S&P 500.
Cena delnic Visa je med januarjem in oktobrom stalno višala. Od takrat je delnica nihala v približno 20-točkovnem razponu trgovanja, kar trgovcem omogoča izkoriščanje s strategijami, omejenimi na obseg. Razmislite o nakupu Visa po povpraševanju na 130 dolarjev, kjer bi morala cena najti podporo na spodnjem koncu trgovalnega območja. Prav tako si oglejte kratke poteze na vrh trgovalnega območja pri 145 USD. Razmislite o rezervaciji dobička, ko cena ustvari signal v nasprotni smeri. Trgovci bi morali zaščititi kapital tako, da oddajo naročilo za zaustavitev izgube tik zunaj spodnje meje trendov za nakup ali zgornjo linijo za prodajo.
Mastercard Incorporated (MA)
Mastercard s tržno omejitvijo v višini 204, 22 milijarde dolarjev ponuja rešitve za obdelavo transakcij, vključno z odobritvijo, kliringom in poravnavo, pa tudi ponudbo povezanih izdelkov in storitev. Podjetje zaračunava količino dolarja in pristojbine za delovanje kartice za ustvarjanje prihodka. Založba Mastercard ima impresivno YTD donosnost v višini 31, 51% in vlagateljem plačuje skromnih 0, 67% dividendni donos od 12. decembra 2018.
Tako kot Visa, je tudi Mastercard v devetih mesecih leta dosegel glavnino dobička YTD, od oktobra pa je trgoval stransko. Zanimivo je, da sta se obseg in nestanovitnost povečala, ko se nadaljuje akcijsko cenovno območje. Trgovci bi morali pogledati, da odprejo dolgo pozicijo pri ponovnih napredovanjih na spodnji konec trgovalnega območja med 180 in 185 dolarjev, druga strategija pa bi lahko bila, da bi se na rangu dosegli na najvišji ravni na ravni 210 USD. Kazalniki trenutka, kot sta indeks relativne jakosti (RSI) in stohastični oscilator, se lahko uporabijo skupaj s cenovnimi ukrepi za potrditev previsoke kupnine in stopnje preprodaje. Trgovci lahko uporabljajo iste tehnike, navedene zgoraj, da postavijo cilje postankov in dobička.
PayPal Holdings, Inc. (PYPL)
PayPal, ustanovljen leta 1998, je platforma za obdelavo plačil, ki olajša transakcije trgovcev in potrošnikov. Njegove plačilne rešitve vključujejo PayPal, PayPal Credit, Braintree, Venmo, Xoom in Paydiant. Podjetje zasluži s transakcijskimi provizijami in ponudbo drugih finančnih storitev, kot je posojanje. Trgovanje s 85, 51 dolarja s tržno kapico v višini 100, 76 milijarde dolarjev je PayPal zaloga od 12. decembra 2018 vrnila 15, 36% YTD.
Cena delnice PayPala je videti podobna kot pri prvih dveh delnicah, o katerih je razpravljalo, saj je v zadnjih dveh mesecih trgovala vstran. Trgovci morajo opozoriti, da je 50-dnevno enostavno drsno povprečje (SMA) pred kratkim prešlo pod 200-dnevno SMA. Tehnični analitiki to označujejo kot "križ smrti" - dogodek, ki kaže na spremembo trenda v smeri navzdol. Tisti, ki želijo igrati trenutni obseg trgovanja s 13, 5 točkami, bi morali kupiti med 76 in 78 dolarji in prodati med 88 in 90 dolarji.
Trgovci lahko postopek upravljanja trgovine avtomatizirajo z uporabo pogojnih naročil, kot je na primer pošiljanje naročila (OSO). Trgovec lahko na primer pri omejenem naročilu priloži OSO, ki sproži naročilo z enim preklicem (OCO), ko se izvede naročilo z omejitvami. Naročilo OCO hkrati odda naročilo za zaustavitev izgube in dobiček ter prekliče nasprotno stran, ko je enkrat izpolnjena.
StockCharts.com
