Programska industrija je v zadnjem letu z 22. aprilom dosegla 27, 58-odstotni dobiček, s čimer se je v tem obdobju najbolj uvrstila v sektor informacijske tehnologije. Sama tehnološka panoga v zadnjih 12 mesecih presega širši trg za približno 10%, kar postavlja v perspektivo izjemno prodajo zalog programske opreme.
Igralci v industriji še naprej koristijo, saj potrošniki in podjetja širijo svoj domet v nova digitalna okolja, kot so računalništvo v oblaku, umetna inteligenca (AI) in povpraševanje po kompleksni analitiki podatkov. Poleg tega premik k povečanju stalnih prihodkov z naročnino na rešitve Software-as-a-Service (SaaS) predstavlja velike možnosti za rast.
Kljub temu, da zadnji vetrovi zavirajo zaloge programske opreme višje, industrija trguje z zajetno premijo, pri čemer je razmerje med ceno in donosom (razmerje P / E) naprej skoraj 45 v primerjavi s 17, 52 za širok tržni posrednik S&P 500. S tehničnega vidika je več Imena z velikimi kapicami v vesolju so pred kratkim oblikovala vrhunske vzorce, ki v kombinaciji s strmimi vrednotenjem postavljajo industrijo v prvotno tarčo rotacije sektorjev, saj vlagatelji lovijo vrednost drugje.
Poglejmo tri zastoje industrije, ki bi lahko v prihodnjih dneh in tednih doživeli pritisk, kot tudi možne strategije trgovanja, da bi lahko izkoristili svoje padajoče cene delnic.
Intuit Inc. (INTU)
Podjetje Intuit Inc. (INTU) s tržno vrednostjo 66, 78 milijarde dolarjev zagotavlja programsko opremo za finančno upravljanje in skladnost za mala podjetja, potrošnike, samozaposlene ljudi in računovodske strokovnjake. Njeni vodilni izdelki vključujejo QuickBooks za računovodstvo malih podjetij, TurboTax za pripravo osebnih davčnih napovedi in Mint za upravljanje osebnih financ.
Analitiki so bili v prvem četrtletju nepremagljivi glede zalog, pri čemer se sklicujejo na potencial storitve TurboTax Live, ki jo proizvaja proizvajalec računovodskih programov, ki povezuje potrošnike s certificiranimi davčnimi strokovnjaki in jim pomaga pri njihovih davčnih napovedih. Anagnostični analitik Guggenheim Securities, Ken Wong, meni, da bi TurboTax Live lahko dvignil potencial rasti podjetja v podjetju Intuit z 9% na 11%. Zdi se, da je velik del pozitivnega mnenja očiten, saj je trgovanje z delnicami doseglo več kot 50-kratni dobiček. Od 22. aprila 2019 delnice Intuita ponujajo 0, 72-odstotni dividendni donos in so do danes pridobile 31, 42% (YTD).
V Intuitovi grafikoni se je v zadnjih šestih tednih oblikoval vzorec glave in ramen, kar kaže, da je morda vrh. Medvedja razhajanja med ceno in indeksom relativne moči (RSI) kažejo tudi na izgubo bikov. Trgovci, ki odprejo kratko pozicijo pod vratnim vzorcem, bi morali določiti cilj dobička v bližini začetka oktobra, ki se bo zvišal na ravni 230 USD, kar lahko zdaj deluje kot podporno območje. Za zaščito kapitala za trgovanje postavite naročilo za zaustavitev izgube tik nad desno ramo vzorca.
ANSYS, Inc. (ANSS)
ANSYS, Inc. (ANSS) s sedežem v Canonsburgu v Pensilvaniji razvija in prodaja programsko opremo za simulacijo inženiringa. Programska oprema podjetja strankam omogoča testiranje izdelkov s simulacijo več konceptov, preden je postopek izdelave ali oblikovanja končan. ANSYS je pred kratkim sklenil novo partnerstvo s Ferrari NV (RACE), ki izboljšuje aerodinamične zmogljivosti Ferrarijevih elitnih dirkalnih vozil z ANSYS-ovo vodilno programsko opremo za simulacijo inženiringa.
Street pričakuje, da bo specialist za simulacijsko programsko opremo 7. maja objavil 91 centov zaslužka na delnico (EPS) v višini 91 centov, kar je v primerjavi s prijavljenim EPS-om v višini 1, 09 USD za isto četrtino lanskega leta. Na borzi ANSYS je tržna kapitalizacija znašala 15, 65 milijarde dolarjev, športni YTD pa je do 22. aprila 2019. pridobil nekaj več kot 30%. Trenutno trguje z 38, 24-kratnim dobičkom.
Tečaj delnice ANSYS je 16. aprila natisnil ves čas visokih 191 dolarjev, pri čemer je prejšnji ves čas dosegel 14. septembra 2018 za 55 centov. Vendar cena ni uspela zadržati te ravni in se je od takrat umaknila, kar kaže na morebitno pasti bikov. Kljub temu, da so cene v zadnjih tednih dosegle novo višino, je RSI dosegel nižji vrhunec, kar je povzročilo medvedjo razhajanje in namignilo na možen preobrat trenda na stran. Kratki prodajalci bi morali določiti naročilo dobička v višini 169 dolarjev, pri čemer bodo delnice ANSYS lahko našle podporo 200-dnevnega preprostega drsnega povprečja (SMA) in konec julija nizko nihanje. Odprte pozicije lahko hitro zaprete, če ima zaloga nov ves čas visok.
Cadence Design Systems, Inc. (CDNS)
Podjetje Cadence Design Systems, Inc. (CDNS), ustanovljeno leta 1988, razvija rešitve za oblikovanje sistemov, ki se uporabljajo za načrtovanje celotnih elektronskih sistemov, zapletenih integriranih vezij in elektronskih naprav. Analitiki pričakujejo, da bo družba v prvem četrtletju poročala o EPS-u v višini 49 centov in prodala 569, 3 milijona dolarjev, ko bo proizvajalec programske opreme za avtomatizacijo oblikoval svoje rezultate danes - v ponedeljek, 22. aprila - po zaključnem zvonu. Cadence je v istem lanskem obdobju poročal o EPS-u za 40 centov s prodajo v višini 517, 3 milijona dolarjev.
Čeprav ima podjetje v preteklosti pričakovanja glede zaslužka, je delnica videti draga z visokim razmerjem P / E 51, 5. Cadence delnice trenutno trgujejo z impresivnih 45, 75% na dan 22. aprila 2019. Institucije imajo 94, 16% lastništvo nad podjetjem.
Dvojni vrh se je na lestvici Cadence oblikoval aprila, skupaj z medvedjo razhajanjem med ceno in kazalnikom RSI. Poleg tega se je obseg povečal, ko so se zaloge zmanjšale od svojega drugega vrhunca, ki je bil določen 16. aprila, kar kaže na povečano prodajno aktivnost. Tisti, ki vstopijo v kratek čas, naj kupijo za pokritje na ravni 54 USD - območje, kjer lahko cena ujame ponudbo zaradi vrzeli, ki je nastala po tem, ko je podjetje preseglo pričakovanja glede dobička v četrtem četrtletju. Za dvojni vrh nastavite stop stop, če bo cena še naprej visoka.
StockCharts.com
