Kaj so plemenite kovine?
Plemenite kovine so izraz za razvrščanje kovin, ki veljajo za redke in / ali imajo visoko ekonomsko vrednost. Višje relativne vrednosti teh kovin so posledica različnih dejavnikov, vključno z njihovo redkostjo, uporabo v industrijskih procesih in kot naložbeni mehanizmi. Najbolj priljubljene plemenite kovine z vlagatelji so zlato, platina in srebro, plemenite kovine, ki se uporabljajo v industrijskih procesih, vključujejo iridij, ki se uporablja v specialnih zlitinah, in paladij, ki se uporablja v elektroniki in kemičnih aplikacijah.
Ključni odvzemi
- Plemenite kovine vključujejo dragocene surovinske materiale, vključno z zlatom, srebrom in platino. Zlato in srebro sta že dolgo priznana kot dragocene kovine in ju že od nekdaj čakata. Sodobni vlagatelji si prizadevajo za dodelitev plemenitih kovin kot diverzifikator portfelja in varovanje pred inflacijo. Trgovci in vlagatelji lahko kovine kupujejo prek več mehanizmov, vključno z lastništvom fizičnih polug ali kovancev, trgom z derivati ali ETF-ji kovin.
Razumevanje plemenitih kovin
Vlagatelji lahko vlagajo v plemenite kovine z nakupom fizičnega premoženja, nakupom terminskih pogodb za določeno kovino ali z nakupom delnic v javnih delniških podjetjih, ki se ukvarjajo z raziskovanjem ali proizvodnjo plemenitih kovin. Vzajemni skladi in skladi, s katerimi se trguje na borzi (ETF), ponujajo tudi različne strategije, vključno s sredstvi, ki jih podpirajo spoji, portfelji rudarskih podjetij in izpostavljenost s finančnim vzvodom.
Dragocene kovine so kot naložba iskane za diverzifikacijo portfeljev in kot dragocenost, zlasti kot varovanje pred inflacijo in v času finančne negotovosti. Najbolj priljubljena plemenita kovina za naložbene namene je zlato, sledi srebro in obstaja več možnosti za pridobitev izpostavljenosti.
Več dejavnikov je razlog za povečano željo po odtenku svetleče rumene kovine:
- Sistemski finančni pomisleki: Kadar banke in denar dojemamo kot nestabilno in / ali je politična stabilnost vprašljiva, zlato pogosto iščejo kot varno hrambo vrednosti. Inflacija: Kadar so realne donosnosti na trgih lastniškega kapitala, obveznic ali nepremičnin negativne, ljudje redno zlatajo kot zlato kot sredstvo, ki bo ohranilo svojo vrednost. Vojna ali politične krize: Vojna in politični pretresi so ljudi vedno pošiljali v zlato. Prihranki v celotni življenjski dobi so lahko prenosljivi in shranjeni, dokler jih ni treba trgovati z živili, zavetiščem ali varnim prehodom na manj nevaren kraj.
Kako trgovati z dragocenimi kovinami
Držanje bilija
Plemenite kovine je mogoče kupiti in držati v obliki palic ali kovancev. Zlate palice imajo običajno zelo nizko maržo v primerjavi s promptnimi cenami, vendar so lahko okorne. Zlati kovanci, kot je enutna južnoafriška Krugerrands, prav tako trgujejo blizu neposrednih cen in ponujajo večjo prožnost za vlagatelje, ki kupujejo ali prodajajo v količinah, manjših od 400 troy unč, kar je običajna velikost zlate palice.
Prihodnje trgovanje
Na terminskem trgu se trguje z najrazličnejšimi surovinami, vključno s plemenitimi kovinami. Future vlagateljem ponujajo finančno sredstvo za nakup ali prodajo plemenitih kovin, določeno po točno določeni ceni in v prihodnosti. Prihodnost se na splošno obravnava kot špekulativna vozila, vendar jih je mogoče uporabiti tudi za zaklepanje cen za nakupe in prodajo fizičnega blaga. Trgi opcij obstajajo tudi za številne plemenite kovine.
Rudarske družbe
Rudarska podjetja, s katerimi se trguje na trgu, ponujajo izpostavljenost plemenitim kovinam na ravni proizvajalcev, toda ta kategorija je zaradi različnih izzivov, vključno z visokimi stopnjami dolga podjetja, naraščajočimi stroški dela in okoljskimi težavami, slabša od drugih vozil. Nakup posameznih proizvajalcev poleg subpar uspešnosti poveča tveganje v primerjavi z raznovrstnimi gospodarstvi.
Vzajemni skladi
Za vlagatelje, ki iščejo raznoliko izpostavljenost družbam za rudarjenje plemenitih kovin, obstajajo številni vzajemni skladi, ki ponujajo izpostavljenost v različnih zemljepisih in tržnih omejitvah. Vlagatelji lahko izbirajo med skladi, ki omejujejo deleže na določena področja ali vlagajo po vsem svetu, pa tudi v velikih koncernih za pridobivanje zlata ali mladimi proizvajalci.
Borzni skladi
Najširši razpon naložbenih strategij za plemenite kovine je mogoče najti v skladih, s katerimi se trguje na borzi, z možnostmi, vključno z mlajšimi in višjimi proizvajalci, zlate poluge in izpostavljenostjo s finančnim vzvodom. Poleg tega, da ponujajo številne strategije, ETF ponujajo prednost dnevne likvidnosti in nizke transakcijske stroške.
Tveganja plemenitih kovin
Vsaka naložba ima svoj nabor tveganj. Čeprav lahko pridejo z določeno stopnjo varnosti, vedno obstaja nekaj tveganja, ki je povezano z vlaganjem v plemenite kovine. Cene kovin se lahko v času gospodarske gotovosti znižajo, kar zavira ljudi, ki radi veliko vlagajo na trg plemenitih kovin. Prodaja je lahko v času gospodarske nestabilnosti izziv, saj cene naraščajo. Najti kupca fizičnih kovin je morda težko.
Drugo tveganje za cene plemenitih kovin vključuje vprašanje dobave. Ko povpraševanje narašča, se lahko obstoječa ponudba začne zmanjševati. To pomeni, da bodo morali proizvajalci na trg prinesti več vsake kovine. Če primanjkuje kovin, ki lahko minejo, bi to lahko pritiskalo na cene.
