Druga narava je, da se Bollingerjeve pasove držijo na grafikonih cen, vendar večina trgovcev ne razume celotne vrednosti tega preizkušenega kazalca (za dodatno branje glejte Osnove Bollinger Bands® ). Spremenimo to s pregledom številnih aplikacij in preučimo nove načine, s katerimi lahko izboljša svojo spodnjo vrstico (za povezano branje glejte Uporaba Bollinger Band® "pasov" za merjenje trendov) . Začeli bomo s kratkim ozadjem njegove izdelave in nato prešli na izvirne razlage, ki jih lahko trenutno uporabite v svoji tržni analizi.
Ameriški finančni analitik John Bollinger je temelj tega močnega orodja postavil v začetku osemdesetih let in ga najprej uporabil na trgih z možnostmi. Takrat so cenovni kanali ohranjali konstantno širino, ne upoštevajo pa nestanovitnosti kot glavne spremenljivke. Bollinger je to pomanjkljivost spremenil tako, da je Keltnerjevim kanalom dodal pravila standardne deviacije (SD), da bi se razširili in strnili v reakcijo na premikajoče se tržne razmere (za povezano branje glejte, v čem je razlika med Bollinger Bands® in Keltner Channel? ). Kazalnik ni imel imena, ko je Bollinger objavil svoje prve hudourniške lestvice na Financial News Network, nekdanji inkarnaciji CNBC, vendar so ga poimenovali Bollinger Bands, saj je v 90. letih prejšnjega stoletja vse bolj priljubljen (za branje v zvezi s tem glej Tales From The Trenches: Preprosta strategija Bollinger Band® ).
Večina trgovcev pričakuje trendi, ko se bollingski pasovi Bollinger razširijo in dosežejo pogoje, ko se pasovi pogodujejo, vendar ta poenostavljena razlaga redko povzroči sprejemljive signale za nakup ali prodajo. Resnična moč pasov se prebudi, ko so interakcije med ceno in pasomi razvrščene v opazne vzorce, ki dajejo posebne napovedi o kratkoročnih cenah (za branje v zvezi s tem glejte Kako ustvarim strategijo trgovanja z Bollinger Bands® in tekočimi povprečji? ). Ti se naravno uredijo v zgornje, sredinske in spodnje križne pasove, pa tudi v ustrezne kote pasov, ko jih cena presega. Poleg tega ima globina prodiranja skozi zgornji ali spodnji pas poseben pomen pri napovedovanju, saj se zgodi le, kadar se vedenje varnostne zaščite razteza od značilnega stanja mirovanja ali povprečne ravni reverzije.
Večina programov za tehnično analizo je opremljena z Bollinger pasovi, ki so prednastavljeni na 20-bar Barje s povprečno hitrostjo (SMA) in 2 SD-jem. Drseče se povprečje označuje kot osrednja tendenčna točka, kjer bi se morala cena vrniti, ko niha višje ali nižje. Standardni odklon predvideva, kako daleč naj bi zamah vodil na podlagi trenutne nestanovitnosti, ki se posodablja z vsako cenovno vrstico. Zgornji in spodnji pas predstavljata te skrite ravni, ki so sorazmerno z drsnim povprečjem, izbranim za indikator. 20-bar deluje v večini primerov v redu, zato za popoln vnos ni treba podatkov.
Standardno odstopanje s finim uglaševanjem
Zgodba je drugačna s standardnim odklonom, ker zelo čustveni trgi rutinsko potisnejo ceno nad 2SD. Učinkovita rešitev je, da v 3SD dodate senčne pasove, da bi upoštevali te hlapne pogoje, za katere so potrebni bolj občutljivi na tveganje signali za nakup in prodajo. Dodatni sloj informacij s Tesla Motors (TSLA) lahko vidite poleti 2014, ko se je povzpel na ves čas vrhunec. Čeprav je zaloga večkrat prebadala pas 2SD, je 3SD v vsakem primeru držal trend, saj je zagotovil zanesljive namige o preobratih in padajočem zagonu. Upoštevajte tudi, kako so se najvišje cene sprememb cene (PROC) ujemale z izleti v pasove 3SD. To poudarja naravno simbiozo med temi kazalniki.
Škatla in cvetlični vzorci
Bollinger bendi kažejo svojo največjo moč, ko se cena dvigne v zgornji pas ali se spusti v spodnji pas. Spreminjajoča razmerja med ceno, pasovno širino in pasovnim kotom ustvarjajo izbor vzorcev, ki oddajajo edinstvene kratkoročne napovedi cen. Na splošno pričakujte, da pasovi zadržijo ceno, ko ostanejo vodoravno v križ ali nagib glede na cenovno smer. Temu se reče vzorec naraščajočega ali padajočega polja . Druga možnost je, da zgornji pas postane višji kot odziv na naraščajočo ceno ali spodnji pas, ki se zniža kot odziv na znižanje cene, pomeni, da se odpornost odmika, kar omogoča, da se trend razvoja širi višje ali nižje. Ti oddajajo cvetlične vzorce, ki prikličejo podobo cvetnih listov, ki se odpirajo energiji sončne svetlobe.
Združite analizo cenovnega vzorca (za povezano branje glejte Kako razlagati vzorce cen tehnične analize: trojni vrhovi in dna ) z Bollingerjevimi pasovi, da pridobite najbolj zanesljive kratkoročne napovedi. Osvetlitev (ILMN) se oktobra doseže do novega vrha in se dva tedna pozneje ustavi. Ko se razvija nov razpon trgovanja, pogodba Bollinger Bands sklene nov prehod, ki je v novembru prinesel križanje z naraščajočim spodnjim pasom (1). Ta vzorec padajoče škatle drži, sproži preobrat, ki nekaj tednov kasneje ustvari zgornji prekrižnik v pogodbeni pas (2). Ta vzorec naraščajočega polja tudi drži.
Zaloga se decembra vrne v spodnji pas (3), ki ga prebode in se skoraj 100% razteza zunaj svojih meja. To napoveduje skorajšnji preobrat, ki se združuje s podporo na vrhu oktobrske vrzeli, čeprav se spodnji pas odpre na drugi vrstici. To je običajno vedenje, ker ima cenovni vzorec večji vpliv na kratkoročno smer kot spreminjanje nestanovitnosti. Zgornji križ (4) v januarju povzroči razgibano različico decembrske odpovedi z rahlim zavojem navzgor, ki se na oktobrskem vrhu zaleti naravnost v upor. V obeh primerih so pravočasne preklopne palice prisilile Bollingerjeve pasove nazaj proti vodoravni in ponovno vzpostavile polje za doseg za nov krog dvostranskih akcij.
Vzorci stopnišč in Climax
Popolnoma odprti pasovi s ceno, ki se zlahka premika po robovih, ustvarjajo vzorce stopnic in označujejo stabilne trende, ki se lahko nadaljujejo daljše obdobje. Potiski zunaj pasu, ki segajo proti 3 in celo 4SD, pomenijo pregrevanje, ki je običajno povezano z vzorcem vrhunca , ki napoveduje premor v trendu ali naravni preobrat. Preproste sleditve (za branje v zvezi s tem glejte Retracement Or Reversal: Know The Difference ) do središča skupine, 20-barski SMA v večini primerov pomenijo naravne povprečne nihaje reverzije ali čas počitka, ki naj bi privabili voljne kupce v naraščajočem trendu in voljnih prodajalcev v padcu.
Freeport-McMoran (FCX) vstopi v smrtonosni vzorec stopnišč med dolgim padcem. Spušča se iz dneva v dan v septembru in oktobru in se dotika spodnjega pasu, vendar le redko preluknja. Sredi meseca v globini penetraciji (rdeči pravokotnik) sproži takojšen popravek, ki se ustavi natančno na 20-dnevni srednji stopnji reverzije SMA. Zaloga se v novembru nadaljuje z navzdol in usmeri se v popravek, ki porabi še sedem dni. Hiter skok v padajoči zgornji pas (modri pravokotnik) začenja naraščajoči preobrat v polju, kot je bilo pričakovano, kar bo v decembru prineslo več zaostanka. Ponovno se pojavi 20-dnevni SMA, na tem nivoju porabi več kot dva tedna, preden se spusti v spodnji pas 3SD in dokonča vzorec vrhunca , ki sproži še en obrat (zeleni pravokotnik).
Večkratni okvirji
Analiza Bollinger Band deluje izredno dobro, kadar se uporablja hkrati na dva časovna obdobja. Na primer, osredotočite se na relativno redke stavke na zgornjem, sredinskem in spodnjem tedenskem pasu, pri čemer uporabite te ravni za nakup ali prodajo signalov, ko se dnevni pasovi vrstijo v podobne vzorce. Tedenski grafikon Illumina (ILMN) prikazuje 10-mesečni razpon trgovanja, ki se konča takoj, ko zaloga prebije vodoravni spodnji pas, kar sproži tedenski preobrat. Začetni val trenda se konča na zgornjem pasu, kar daje stranski vzorec, poudarjen v prejšnjem primeru. Upoštevajte, kako sta se v 20-tedenskem SMA začela dva preobrata, ki sta bila poudarjena v dnevnem grafikonu. Končno se zgornji tedenski pas dvigne in oddalji od cenovnih barov in dokonča bikovski vzorec cvetov , ki napoveduje morebitni preboj.
Spodnja črta
Skupine Bollinger so od 90. let postale izjemno priljubljeno tržno orodje, vendar večina trgovcev ne izkorišča svojega resničnega potenciala. Ta primanjkljaj lahko premagate z organiziranjem razmerij med cenovnimi pasovi v več časovnih okvirih v ponavljajoče se vzorce, ki napovedujejo specifično kratkotrajno vedenje cen.
