Kazalo
- Opredelitev upravljanja bogastva
- Spreminjajoče okolje
- Prihodnost upravljanja bogastva
Upravljanje bogastva je velik posel. Skupina za svetovanje v Bostonu je ocenila, da je bilo za leto 2018 v upravljanju (AUM) 74, 3 bilijona ameriških dolarjev globalnih sredstev. Dokler ta znesek še naprej raste, bosta skupaj z njim rasla tudi zasebno upravljanje premoženja in finančno svetovanje.
Ključni odvzemi
- Upravljanje bogastva je strokovno delo investiranja in povečevanja premoženja, hkrati pa zmanjšuje tveganje in ohranjanje bogastva. Industrija za upravljanje bogastva po vsem svetu naj bi imela skoraj 75 bilijonov dolarjev AUM, zaradi česar je to ogromna industrija. Več kot polovica upravljanih sredstev pripada institucionalnim vlagateljem kot npr. banke in skladi. Preostali del je manjših organizacij ali posameznikov. Industrija upravljanja premoženja se je med finančno krizo leta 2008 pretresla, vendar se je od takrat ponovno pojavila, na videz neokrnjena.
Opredelitev upravljanja bogastva
Poročilo skupine Boston Consulting Group je razkrilo, da 45 bilijonov dolarjev, približno 60% svetovnega premoženja, ki se upravlja, pripada institucionalnim vlagateljem. Veliko institucij upravlja z lastnimi sredstvi; pristojbine na upravljanih računih se hitro seštejejo, ko se ukvarjajo z milijoni ali milijardami dolarjev.
Institucionalni dolarji so gotovo pomembni za industrijo upravljanja bogastva, vendar so svet, ki je odmaknjen od skupnega pojmovanja osebnega finančnega svetovalca. Upravljanje z bogastvom je ogromno področje; težko je ugotoviti, katere storitve se štejejo za upravljanje premoženja.
Upravljavci premoženja se razlikujejo od posrednikov, ki preprosto usklajujejo kupce in prodajalce ter izvajajo posle na trgu. Večina upravljavcev bogastva se predstavlja kot upravniki premoženja in finančni trenerji. Vključujejo finančno načrtovanje z davčnimi storitvami, pomagajo pri usmerjanju pomembnih življenjskih nakupov, nekateri pa morda ponujajo načrtovanje nepremičnin. Delajo lahko v podjetjih ali kot neodvisni svetovalci. Lahko se usmerijo na podjetja ali posameznike.
Premožnejše stranke zahtevajo več storitev, revnejše stranke pa so ponavadi transakcijske. Ključna značilnost pa je, da upravljavec bogastva opredeli točno določen načrt za finančno prihodnost stranke.
Spreminjajoče okolje
Finančna kriza 2007–2008 je spremenila industrijo upravljanja premoženja. Finančni strokovnjaki po vsem svetu so bili pod vse večjim regulativnim nadzorom, potrošniki pa so na industrijo gledali z novim občutkom skepse in v nekaterih primerih prezira.
Poleg tega je v recesiji izhlapelo veliko bogastva. V mnogih državah so sredstva skorajda padla, kar je povzročilo težaven prehod, preden se je končalo z veliko priložnostmi. Med letoma 2010 in 2014 je večina tradicionalnih sredstev močno cenila na podlagi lahkih denarnih politik po vsem svetu.
Izgube so bile tako velike, kot so bile hitre. Med letom 2007 in koncem leta 2008 je severnoameriški AUM upadel za 36%. Izgube so znašale 25% v Evropi, 25% v Aziji in 14% na Bližnjem vzhodu. Globalni prihodki od upravljanja premoženja so se zmanjšali za več kot tretjino. Do leta 2015 je bilo okrevanje skoraj končano.
Vendar pa si vsaka regija ni opomogla enako. Evropska podjetja so bila še posebej hudo prizadeta in upravljavci bogastva v Evropi še vedno vidijo prihodke na 20% nižjih kot leta 2008. Švica, Združeno kraljestvo in Združene države ostajajo največja središča za upravljanje bogastva, medtem ko sta bila Hong Kong in Singapur najhitrejša. rastoči trgi za nova sredstva stranke.
Ta premik ustreza odmiku od tradicionalnega svetovalnega odnosa. Nove fronte za upravljanje bogastva, vključno z avtomatiziranimi svetovalci in digitalnim nadzorom, ponujajo poceni in pregledne alternative v industriji, ki temelji na pristojbinah in provizijah. Vendar pa Urad za statistiko dela ocenjuje 27-odstotno rast novih delovnih mest za osebne finančne svetovalce do leta 2022 - veliko hitreje od povprečja za vsa delovna mesta.
Prihodnost profesionalnega upravljanja bogastva
Od upravljanja bogastva do milijarderjev do osebnih finančnih svetovalcev na majhni ravni je osnova upravljanja bogastva vrednostna predloga: obljuba finančnih donosov in varnosti, ki presegajo vse pristojbine, povezane s storitvijo.
Ta vrednost je bila resno izpodbijana v letu 2008. Svetovalni odjemalci, od katerih so mnogi desetletja igrali igro po scenariju, so imeli raztrgane koščke svojih vrednosti premoženja, 401 (k) in portfelja IRA ter drugega premoženja, izpostavljenega burni trg. Neudobne stranke se pogosteje izogibajo plačljivemu nasvetu in gravitirajo k samo usmerjanju.
Sodobne stranke želijo več nadzora pri nižjih stroških, kar vodi v veliko motnjo v panogi. Nove službe in mlajši svetovalci predstavljajo zelo drugačno vrednost kot njihovi starejši sodobniki. S skoraj 75 bilijoni dolarjev za zajetja trgu ne primanjkuje novih udeležencev in svežih idej.
