Kazalo
- Razlika
- Borza
- Brez obremenitve
- provizija
- Razmerje odhodkov
- Spodnja črta
Ali ni svoboda velika? Če imate podjetje pod pokroviteljstvom 401 (k) ali 403 (b), veste, da je vaše podjetje lažno občutilo svobodo. Rekli so, da lahko "izberete" katero izmed peščic vzajemnih skladov, ki so jih izbrali za vas. Izbiranje med njihovimi odločitvami se ne zdi veliko svobode, a morda ste naredili dodaten korak in odprli IRA.
Zdaj je to svoboda. Če so IRA-ji odprti zunaj vašega podjetja, imate na voljo skoraj vsako možnost naložbe na trgu. Devetinštirideset milijard dolarjev je vloženih v lastne račune IRA, kjer se mnogi odločijo uveljaviti svobodo tega pokojninskega računa in svoj denar namestiti v delnice in obveznice, namesto da bi uporabili vzajemne sklade. Vendar svoboda prihaja tudi z odgovornostjo in tveganji. Vaša izbira se je povečala s približno desetine na tisoče. Morda razmišljate, da boste namesto posameznih delnic in obveznic držali sredstva in to je pametna izbira, še posebej, če ste novi pri vlaganju. Kakšne sklade pa izbrati? Vzajemni skladi ali skladi, s katerimi se trguje na borzi (ETF)?
Ključni odvzemi
- Posamezni pokojninski računi - IRA - vam omogočajo, da vlagate dolarje pred obdavčitvijo za nabiranje pokojninskega bogastva. IRA so prilagodljivi in lahko investirate v široko paleto sredstev. Do nedavnega so bili vzajemni skladi glavni način za diverzifikacijo ali dostop do različnih razredov premoženja. V zadnjih dveh desetletjih so skladi, s katerimi se trguje na borzi - ETF - prehitevali vzajemne sklade za dodajanje izpostavljenosti indeksom ali tržnim segmentom. bolj kot zaloge čez dan, zaradi česar so bolj tekoče.
Razlika
Vzajemni skladi so na voljo v dveh glavnih sortah: aktivno in pasivno upravljani skladi. Sredstva, ki se aktivno upravljajo, zaposlujejo ekipo domnevno strokovnih managerjev, ki v imenu sklada kupujejo in prodajajo investicijske izdelke, da bi naredili boljši učinek kot trg kot celota. V pasivno upravljanih skladih se uporablja nizko plačana skupina računalnikov, s katerimi lahko sledijo indeksu, in so zasnovani tako, da odražajo trg.
ETF-ji, podobno kot pasivno upravljani vzajemni sklad, poskušajo slediti indeksu, pogosto z uporabo računalnikov in naj bi tudi posnemali trg. Recimo, recimo, da imate ETF, kot je SPDR S&P 500, S&P 500 pa upada. Če se to zgodi, bo vrednost vašega ETF tudi padla.
Vzajemni skladi in ETF-ji imajo veliko razlik, vendar jih večina ne vznemirja, če šele začnete kot vlagatelj. Vendar bi morali razumeti nekaj teh razlik.
Borza
Vzajemni skladi se kupujejo in prodajajo po njihovi čisti vrednosti sredstev ali NAV, ki se izračuna na koncu dneva. ETF-ji trgujejo tako kot zaloge. Delnice lahko kupite in prodate kadar koli čez dan po trenutni ceni, ki se zelo hitro spreminja. Lahko kupite eno delnico ETF ali milijone, vendar morajo biti polne delnice. Vzajemni skladi vam lahko omogočijo nakup delnic ene delnice in vam omogočijo nakup toliko delnic, kot bi želeli.
Vendar imajo vzajemni skladi pogosto visoke minimalne naložbe, če poskušate upravljati s svojo IRA.
Brez obremenitve
Zdaj je na trgu toliko vzajemnih skladov, da je plačevanje pristojbin za nalaganje katere koli vrste pogosto slabo priporočljivo in nepotrebno. Tovor je pristojbina, ki jo plačate za nakup ali prodajo deleža v vzajemnem skladu. Te obremenitve pogosto gredo finančnemu svetovalcu, ki vam je prodal sklad.
Na trgu je veliko vzajemnih skladov brez obremenitev, vendar ni ETF-jev s stroški za nalaganje. Namesto tega plačate drugo vrsto pristojbine za nakup ETF.
provizija
Ko kupujete in prodajate delnico ali ETF, morate svojemu posredniku plačati provizijo. Za večino je to pavšalna pristojbina ne glede na to, koliko delnic kupite ali prodate. Čeprav je pomembno, da se te pristojbine upoštevajo, več delnic ETF-a kupite, manj je provizije, saj postane manjši odstotek trgovine.
Borznoposredniške družbe vse pogosteje dodajajo ETF, ki ne plačujejo provizij, kar odvzema to skrb.
Razmerje odhodkov
Tako vzajemni skladi kot ETF imajo razmerja med stroški - znesek denarja za upravljanje sklada.
ETF-ji imajo navadno nižje deleže odhodkov kot vzajemni skladi, ki se aktivno upravljajo, in so morda v skladu s pasivno upravljanimi vzajemnimi skladi indeksov.
Spodnja črta
Ker vzajemno skladi, ki se najbolj aktivno upravljajo, dolgo časa ne bodo premagali trga, plačilo dodatnih pristojbin v razmerju med obremenitvami in odhodki morda ne bo dobro porabljenega denarja. Namesto tega razmislite o pasivno upravljanih vzajemnih skladih ali ETF-jih. Obe bi lahko imeli svoje mesto v portfelju, vendar zaradi enostavnosti nakupa in prodaje in morda ugodnejšega davčnega obravnavanja mnogi vlagatelji IRA ugotavljajo, da ETF bolje ustrezajo njihovim ciljem in ciljem kot vzajemni skladi.
