Kaj je ocenjena trenutna donosnost
Ocenjena trenutna donosnost je donos, ki ga lahko investitor pričakuje za naložbeno naložbeno premoženje v kratkem času, na primer letno. To je dejansko ocena obresti, ki jih lahko imetnik enot premoženja pričakuje. Donos lahko ugotovimo tako, da vzamemo ocenjeni letni obrestni dohodek iz vrednostnih papirjev v portfelju in delimo z najvišjo javno ponudbeno ceno, brez najvišjega prodajnega zneska za zaupanje.
BREAKING DOWN Ocenjena trenutna donosnost
Ocenjena trenutna donosnost ni tako natančna kot ocenjena dolgoročna donosnost. Poleg tega je ponavadi ocena bolj podvržena tveganju obrestnih mer v dobi portfelja. Upravljavci skladov, ki poročajo o ocenjeni dolgoročni donosnosti, bodo lahko dosegli oceno, ker imajo naložbe v temeljni sklad določen donos, ki je dan v času začetne naložbe. Zlasti je obrestno tveganje najpomembnejše za vrednostne papirje s stalnim dohodkom; morebitno zvišanje tržnih obrestnih mer predstavlja tveganje za vrednost vrednostnih papirjev s stalnim donosom.
Po definiciji je ocenjena dolgoročna donosnost hipotetičen ukrep, ki vlagateljem pričakuje pričakovanje donosa v dobi naložbe. Ocenjena dolgoročna donosnost je lahko v pomoč pri določanju, ali vlagati v izdelek s fiksnim dohodkom.
Najpogosteje se kotira v naložbah z vrednostnimi papirji s fiksnim donosom in z določenim trajanjem. Na primer, investicijski sklad za naložbene naložbe (UIT) je investicijska družba, ki vlagateljem za določeno obdobje ponudi fiksni portfelj delnic in obveznic kot unovčljivih enot. Zasnovan je za zagotavljanje apreciacije kapitala in v nekaterih primerih dohodka od dividend.
Vzajemni skladi naložbenih vzajemnih skladov in vzajemni skladi ter zaprti skladi so opredeljeni kot investicijske družbe. Ko išče naložbo v to vrsto zaupanja, mora vlagatelju prikazati ocenjeno dolgoročno donosnost in ocenjeno sedanjo donosnost. Ukrep je primerljiv s stopnjo varčevalnega računa ali obrestno mero, navedeno za potrdilo o vlogi.
Ocenjena trenutna donosnost in preglednost
Investicijski skladi naložbenih enot premoženja, zlasti portfelji UIT z visoko dodelitvijo naložb s stalnim dohodkom, so lahko dober način za vlagatelje do dostopa do naložbenega mehanizma, ki lahko zagotovi nekaj ukrepov preglednosti za dolgoročne donose. Te naložbe so ena od treh formalnih investicijskih družb, ki jih ureja zakonodaja iz zakona o investicijskih družbah iz leta 1940, ki zahteva registracijo investicijskih družb in ureja ponudbe proizvodov, ki jih izdajo investicijske družbe na trgu. Naložbeni skladi naložbenih enot ustvarjajo skrbniška struktura in se izdajo s fiksnim datumom zapadlosti.
