Kaj je Default Premium?
Zamudna premija je dodaten znesek, ki ga mora posojilojemalec plačati, da posojilodajalcu nadomesti nadomestilo za tveganje neplačila. Vsa podjetja ali posojilojemalci posredno plačujejo neplačano premijo, vendar po stopnji, po kateri morajo odplačati obveznost.
Kako deluje privzeta premija
Običajno je edina posojilojemalec v ZDA, ki ne bi plačala neplačane premije, vlada ZDA. Toda v burnih časih je morala celo ameriška finančna blagajna ponujati višje donose za zadolževanje. Podjetja z nižjimi (tj. Junk ali neinvesticijskimi) obveznicami in posamezniki z nizkimi kreditnimi vrednostmi plačujejo neplačane premije.
Ključni odvzemi
- Posojila za plačilo posojila so pogosto plenilsko posojilo z izjemno visokimi obrestnimi merami in provizijami. Podjetja z slabimi posojili plačujejo neplačane premije, zato posojilodajalci iščejo neplačane premije za zagotavljanje tveganja neplačila.
Korporativne obveznice prejmejo ocene pomembnih agencij, kot so Moody's, S&P in Fitch. Te ocene temeljijo na prihodkih, ki jih lahko izdajatelji ustvarijo za plačilo glavnice in obresti, skupaj z vsemi sredstvi (opremo ali finančnimi sredstvi), ki jih lahko založijo za zavarovanje obveznic. Višja je bonitetna ocena, nižja je privzeta premija podjetja. Vlagatelji pri izdajah z višjo bonitetno oceno ne bodo prejeli tako visokega donosa.
Več prihodkov, ki jih podjetje lahko ustvari ali zagotovi varnost, višja bo njegova bonitetna ocena.
Vlagatelji pogosto izmerijo privzeto premijo kot donos na izdajo nad donosom državne obveznice s podobnim kuponom in ročnostjo. Na primer, če podjetje izda 10-letno obveznico, lahko vlagatelj to primerja z ameriško državno blagajno 10-letne zapadlosti.
Privzeta boniteta za premijo in posameznike
Posamezniki s slabim kreditom morajo plačevati višje obrestne mere, da lahko izposojajo denar od banke. To je oblika neplačane premije, saj posojilodajalci verjamejo, da imajo ti ljudje večje tveganje, da ne bodo mogli poplačati svojih dolgov. Na posameznem trgu posojil je lahko veliko diskriminacije, kar dokazujejo posojila s plačami.
Posebna vprašanja
Posojilo za plačilo je kratkoročna rešitev za izposojo, v kateri bo posojilodajalec odobril kredit z zelo visokimi obrestmi, ki temelji na dohodku in kreditnem profilu kreditojemalca. Dejavniki, ki sestavljajo posamezno bonitetno oceno, vključujejo zgodovino odplačevanja dolgov, vključno z dokončanostjo in pravočasnostjo, velikostjo dolgov, številom dolgov in morda dodatnimi informacijami, kot je zaposlitvena evidenca.
Številni posojilodajalci bodo ustanovili podjetja v bolj obubožanih soseskah s prebivalstvom, ki je že izpostavljeno finančnim pretresom. Čeprav zvezni zakon o posojanju resnice zahteva, da posojilodajalci za plačilo razkrijejo svoje pogosto velike finančne stroške, mnogi posojilojemalci spregledajo stroške, saj hitro potrebujejo sredstva. Večina posojil je za 30 dni ali manj, običajno zneski znašajo od 100 do 1500 dolarjev. Ta posojila se pogosto lahko preusmerijo za nadaljnje stroške financiranja. Mnogi posojilojemalci so pogosto ponavljajoče stranke.
