Kaj je komercialno in industrijsko (C&I) posojilo?
Komercialno in industrijsko (C&I) posojilo je vsako posojilo podjetju ali korporaciji v nasprotju s posameznikom. Komercialna in industrijska posojila zagotavljajo obratna sredstva ali finančne kapitalske izdatke, kot so stroji ali del opreme. Ta vrsta posojila je ponavadi kratkoročna in je skoraj vedno podprta z nekaterim zavarovanjem.
Od marca 2018 so podjetja in korporacije v Združenih državah Amerike najele več kot 2.122 milijard dolarjev posojil za C&I. Ta posojila so postala bolj priljubljena v zadnjih 20 letih, saj manjšim podjetjem omogočajo ustvarjanje obratnega kapitala ali financiranje izdatkov.
Kako delujejo komercialna in industrijska posojila
Komercialna posojila običajno zaračunavajo fleksibilne obrestne mere, ki so vezane na osnovno obrestno mero banke ali LIBOR. Številni posojilojemalci morajo vsaj letno ali pogosteje vložiti redne računovodske izkaze, če gre za posojilojemalce z večjim tveganjem. Posojilodajalci običajno zahtevajo ustrezno vzdrževanje premoženja za zavarovanje posojila in zadržijo posojilojemalce do določenih zavez, takšen koeficient kritja dolga (DSCR).
Majhna in srednje velika podjetja predstavljajo večino posojilojemalcev za posojila, povezana z nepremičninami, ker na splošno ne morejo ustvariti zadostnega denarnega toka za nenehno samofinanciranje poslovanja in ker nimajo dostopa do delniških in obvezniških trgov, v katerih uživajo velika podjetja.
Za nadaljnjo natančnejšo opredelitev posojil, povezanih z nepremičninami, se razlikujejo od potrošniških in nepremičninskih posojil. Banke razvrstijo te kategorije posojil v svojih računovodskih izkazih.
Prednosti in slabosti posojil za C&I
Posojila za C&I podjetjem omogočajo, da presežejo običajno dolg in naporen postopek bobnanja vlagateljev v kapital. Ne le, da je pridobivanje lastniških vlagateljev dražje in zamudnejše, ampak to pomeni tudi odgovornost do teh vlagateljev. S potrebnimi zavarovanji lahko posojila, povezana z nepremičninami, zagotovijo hitro sredstvo za zbiranje sredstev, potrebnih za širitev.
Posojila za C&I pa je treba odplačati, običajno v letu ali dveh. Obresti, znane tudi kot servisiranje dolga, so lahko visoke, denar, ki se uporablja za odplačilo posojila, pa odvzame obratni obratni kapital.
Kako podjetja uporabljajo posojila za C&I
Posojila podjetja C&I se lahko uporabijo kadar koli v življenju majhnega podjetja, ko mora ustvariti hitra denarna sredstva za obratna sredstva, prevzeme in združitve ali financiranje kapitala. Začetek lahko vzame posojilo za C&I, da začne delovati, ker so izdatki denarja ob zagonu običajno veliko večji od priliva, vsaj dokler podjetje ne začne pritegniti kupcev. Posojila za C&I se uporabljajo tudi za pomoč malim podjetjem za financiranje rasti in širitve.
Te vrste posojil so koristne tudi za pomoč malim podjetjem pri nakupu kapitalskih nepremičnin, kot so stroji in oprema. Uporabljajo se lahko za nakup in obnovo novih objektov, nakup inventarja, opremljanje prodajalne ali drugih prostorov ali postavitev proizvodnje. Uporabljajo se lahko tudi za sodelovanje s konkurentom ali dobaviteljem v skupnem podjetju.
Sledenje skupnim posojilom za C&I
Odbor guvernerjev zveznih rezerv spremlja vsa posojila, povezana s C&I, v državi. Rast neplačanih posojil za C&I je pozitivno povezana z rastjo BDP in obstajajo dokazi, da upadanje posojilne aktivnosti na področju C&I približno sovpada z gospodarsko recesijo. Vendar pa lahko ta odnos, če je veljaven, oslabi, saj se domače gospodarstvo še naprej seli k storitvam in stran od proizvodnje blaga.
