Coca-Cola Co. (KO) se je v zadnjem mesecu zbrala za 11%, ko vlagatelji bežijo na varno med povečano nestanovitnostjo trga. Ta shod se po tehničnih analizah lahko kmalu konča, delnice bodo kratkoročno padle kar za 7%.
Vrednotenje Coca-Cole je velik problem. Trgovanje je na zgornjem koncu svojega zgodovinskega razpona in precej nad povprečnim vrednotenjem za S&P 500. Zaradi bogate cene je delnica ranljiva, saj analitiki britje obrestne stopnje rasti zaslužka prihodnje leto.
KO podatki YCharts
Preobremenjeni
Iz grafikona je razvidno, da se je delnica dvignila na zgornji del večletnega obsega trgovanja iz leta 2013. V zadnjih 5 letih se je zaloga potegnila nazaj, vsakič ko je delnica zadela zgornji del. Če bi delnice padle, bi njegova naslednja raven tehnične podpore znašala 46, 50 USD
Drug negativni znak je indeks relativne moči, ki je dosegel previsoko vrednost.
Precenjeno
Kot je navedeno, je poraba zalog povečala razmerje PE v letu 2019 na 22, 3, kar je močno večje od 16 PE za S&P 500. Prav tako je na zgornjem koncu zgodovinskega razpona Coke, ki sega v leto 2015.
Osnovni podatki grafikona YCharts
Upočasnjena rast
Večkratna ekspanzija prihaja v času, ko analitiki znižujejo ocene dobička za podjetje za leto 2019. Od konca oktobra so ocene za rast prihodkov v prihodnjem letu padle na 6, 6% s 7, 4%. Na podlagi PE to pomeni, da vlagatelj plačuje več kot trikratno načrtovano rast podjetja, razmerje PEG 3, 4. To še zdaleč ni baranta.
Zaradi tega se lahko nedavni shod Coca-Cole posumi, saj vlagatelji iščejo zaščito v zalogah z nižjo beta in nestanovitnostjo. Investitorjev Coca-Cola investitorjev ne privlači zaradi močne rasti. Ko se bo širši trg stabiliziral, bi se lahko delnice potegnile nazaj.
