Albert Einstein naj bi zbral zanimanje kot največjo silo na svetu. Ne glede na to, ali se strinjate ali ne, morate razumeti skupna finančna orodja, ki uporabljajo sestavljene obresti, kot sta letna odstotna stopnja (APR) in letni odstotek donosa (APY) - in natančneje, razlika med njimi.
Oba se uporabljata za naložbene produkte in posojila, vendar nista ustvarjena enakovredno in bistveno vplivata na to, koliko zaslužite ali morate plačati, ko se nanašata na stanja na vašem računu.
Določitev APR in APY
APR je letna obrestna mera, ki se plača za naložbo, ne da bi se upoštevalo poravnavo obresti v tem letu. Poleg tega APY upošteva pogostost uveljavljanja obresti - učinke združevanja znotraj leta. Ta na videz subtilna razlika lahko ima pomembne posledice za vlagatelje in posojilojemalce.
APR se izračuna tako, da se periodična obrestna mera pomnoži s številom obdobij v letu, v katerem se uporablja periodična obrestna mera. Ne kaže, kolikokrat se obrestna mera uporabi za preostanek.
Ključni odvzemi
- Zaslužene letne obresti (EAR) je še ena opredelitev, kako se zasluži letni odstotek donosa (APY). Letna odstotna stopnja (APR) predstavlja letno stopnjo, zaračunano za zaslužek ali izposojo denarja. Pri letnem odstotnem donosu se upoštevajo zmesi, APR pa tega ne. Podjetja s kreditnimi karticami morajo kupcem razkriti APR na kartici.
APY se izračuna tako, da sešteje 1+ periodična stopnja kot decimalna številka in se pomnoži s številom krat, enakim številu obdobij, ki jih uporablja stopnja, nato pa odštejemo 1.
APR Formula
Сігналы абмеркавання APR = periodična stopnja × število obdobij v enem letu
Na primer, družba za kreditne kartice lahko mesečno zaračuna 1% obresti; torej bi bila APR enaka 12% (1% x 12 mesecev = 12%). To se razlikuje od APY, ki upošteva sestavljene obresti.
APY Formula
Сігналы абмеркавання APY = (1 + periodična hitrost) Število obdobij − 1
APY za 1-odstotno obrestno mero, sestavljeno mesečno, bi znašal 12, 68% na leto. Če imate na svoji kreditni kartici dobroimetje le en mesec, se vam zaračuna enakovredna letna stopnja 12%. Če pa to razmerje nosite v letu, vaša efektivna obrestna mera postane 12, 68% kot rezultat sestave vsak mesec.
Kaj je zapleteno?
Na najbolj osnovni ravni se komponiranje nanaša na zaslužek na prejšnjih obrestih, ki se doda k glavnici vloge ali posojila. Večina posojil in naložb uporablja sestavljeno obrestno mero za izračun obresti. Vsi vlagatelji želijo maksimirati kompenzacijo svojih naložb in jo hkrati minimizirati pri svojih posojilih. Sestavljene obresti se od preprostih obresti razlikujejo po tem, da so slednje rezultat množenja dnevne obrestne mere s številom dni med plačili.
Pridružitev je še posebej pomembna v razpravi o APR proti APY, ker številne finančne institucije zahrbtno navajajo obrestne mere, ki uporabljajo zapletena načela v svojo korist. Če ste finančno pismeni na tem področju, vam bo pomagalo ugotoviti, katero obrestno mero v resnici dobivate.
Perspektiva posojilojemalca
Kot posojilojemalec vedno iščete najnižjo možno stopnjo. Ko pogledate razliko med APR in APY, morate biti zaskrbljeni, kako bi lahko bilo posojilo "prikrito" z nižjo obrestno mero. Drug izraz za APY so zaslužene letne obresti (EAR), kar pomeni, da se obrestne obresti upoštevajo v.
Na primer, ko na primer iščete hipoteko, boste verjetno izbrali posojilodajalca, ki ponuja najnižjo ceno. Čeprav so navedene cene nizke, bi lahko na koncu plačali več za posojilo, kot ste sprva predvidevali.
V različnih državah obstajajo različna pravila in predpisi za boj proti nekaterim brezobzirnim dejavnostim v zvezi s stopnjami navajanja, ki so se pojavile v preteklosti.
To je zato, ker vam banke pogosto navajajo letno odstotek (posojilo) za posojilo. Vendar pa, kot smo že rekli, ta številka ne upošteva posojila znotraj leta, niti polletno (vsakih šest mesecev), četrtletno (vsake tri mesece) ali mesečno (12-krat na leto). APR je preprosto periodična obrestna mera, pomnožena s številom obdobij v letu. To je na začetku morda nekoliko zmedeno, zato si poglejmo primer za strjevanje koncepta:
| Kaj pravzaprav plačujete | |||
|---|---|---|---|
| Bančna navedba APR | Polletna | Četrtletno | Mesečno |
| 5% | 5, 06% | 5, 09% | 5, 11% |
| 7% | 7, 12% | 7, 19% | 7, 23% |
| 9% | 9, 20% | 9, 30% | 9, 38% |
Kot lahko vidite, čeprav vam je banka morda navedla stopnjo 5%, 7% ali 9%, odvisno od pogostosti združevanja (to se lahko razlikuje odvisno od banke, države, države itd.), Bi lahko dejansko plačujejo veliko višjo stopnjo. Če banka navaja 9-odstotni letni letni znesek, ta številka ne upošteva učinkov združevanja. Če pa bi upoštevali učinke mesečnega združevanja, kot to počne APY, boste vsako leto plačevali 0, 38% svojega posojila - to je znaten znesek, ko boste amortizirali posojilo v obdobju 25 ali 30 let.
Ta primer bi moral ponazoriti, kako pomembno je, da svojega potencialnega posojilodajalca vprašate, kakšno ceno navajajo pri iskanju posojila. Pomembno je tudi, če primerjate možnosti izposoje, da primerjate "jabolka z jabolki" (primerjate iste vrste številk), da boste lahko sprejeli najbolj informirano odločitev.
Perspektiva posojilodajalca
Kot ste že uganili, ni težko opaziti, kako lahko stanje na drugi strani drevesa posojila na enako pomemben način vpliva na vaše rezultate in kako banke in druge institucije pogosto navajajo posameznike s citiranjem APY. Tako kot tisti, ki iščejo posojila, želijo plačati najnižjo možno obrestno mero, tudi tisti, ki denar posojajo (kar tehnično počnete z deponiranjem sredstev v banki) ali vlagate sredstva, želijo prejeti najvišjo obrestno mero.
Predpostavimo, da nakupujete banko, da odprete varčevalni račun; očitno iščete tisto, ki nudi najboljši dobiček na težko zasluženih dolarjih. Banka je v najboljšem interesu, da vam navajamo APY, ki vključuje mešanje in bo zato bolj seksi številka, v nasprotju z APR, ki ne vključuje mešanja.
Prepričajte se, da ste natančno pogledali, kako pogosto se to pojavlja, in ga nato primerjajte s cenami APY drugih bank z mešanjem po enakovredni hitrosti. To lahko znatno vpliva na višino obresti, ki bi jih lahko pridobili.
Spodnja črta
Tako APR kot APY sta pomembna koncepta, ki ju morate razumeti za upravljanje svojih osebnih financ. Bolj kot so spojine, ki jih zanimajo, večja je razlika med APR in APY. Ne glede na to, ali kupujete posojilo, se prijavljate na kreditno kartico ali iščete najvišjo donosnost na varčevalnem računu, upoštevajte različne navedene cene.
Odvisno od tega, ali ste posojilojemalec ali posojilojemalec, imajo banke in institucije različne motive za navajanje različnih stopenj. Vedno se prepričajte, da razumete, katere stopnje navajajo, nato pa si oglejte primerljive cene drugih institucij. Razlika v številkah vas lahko zelo preseneti - in najnižja oglaševalska mera za posojilo se lahko izkaže za najdražjo.
povezani članki
Varčevalni računi
Kako delujejo obrestne mere na hranilnih računih
Osnove posojila
Preberite več o APR, APY in obrestnih merah EAR
Osnove s fiksnim dohodkom
Kako primerjati donos različnih obveznic
Korporativne finance in računovodstvo
Preberite več o preprostih in sestavljenih interesih
Osnove posojila
Preprosta obresti v primerjavi s sestavljenimi obrestmi: Kakšna je razlika?
Državne rezerve
Kako se obračunajo obresti na večini kreditnih linij?
Povezave partnerjevSorodni pogoji
Kakšna je letna odstotna stopnja - vam APR pove, da je APR opredeljen kot letna obrestna mera za zadolževanje, izražena v enotnem odstotnem številu, ki predstavlja dejanske letne stroške v času trajanja posojila. več Kako deluje letni odstotni donos (APY) Letni odstotek donosa (APY) je efektivna stopnja donosa naložbe za eno leto ob upoštevanju učinka obrestnih mer. Bolj ko se obresti povečujejo, večji bo donos. več Kaj periodična obrestna mera pomeni za posojila in naložbe Periodična obrestna mera je obrestna mera, zaračunana ali plačana za posojilo ali realizirana za naložbo v določenem časovnem obdobju. Naučite se, kako ga izračunati. več Opredelitev sestavljenih obresti Sestavne obresti so številčna vrednost, ki se izračuna na začetni glavnici in nabranih obrestih iz prejšnjih obdobij nakazila ali posojila. Zbiranje obresti je običajno pri posojilih, vendar se manj pogosto uporablja pri depozitnih računih. več Obrestna mera: Kaj posojilodajalec plača za uporabo sredstev Obrestna mera je znesek, ki ga posojilodajalec posojilojemalcu posojilojemalcu izkaže v odstotku glavnice. več Opredelitev nominalne obrestne mere Nominalna obrestna mera je obrestna mera pred upoštevanjem inflacije v nasprotju z realnimi in efektivnimi obrestnimi merami. več