Za razumevanje različnih vrst S&P Dow Jones indeksov je pomembno začeti z osnovami, kaj je indeks. Indeks sledi določenemu trgu, sektorju, razredu sredstev, „konceptu“ ali kombinaciji le-teh, tako da vlagateljem ustvari edinstveno, merljivo število, kar pomaga slediti in povzeti njegovo gibanje za to izbrano kombinacijo.
Indeks omogoča sledenje uspešnosti izbranih konceptov / kategorij in z njimi povezanih finančnih produktov ter služi kot merilo za primerjalne ukrepe uspešnosti različnih naložb. Indeksi lahko segajo od zelo širokega do zelo specifičnega.
Kateri indeksi ponujajo indeksi S&P Dow Jones (SPDJI)?
S&P Dow Jones indeksi, skupno podjetje McGraw-Hill Financial in CME Group, ponujata več kot 830.000 indeksov, med katerimi sta najbolj priljubljena S&P 500 in Dow Jones Industrial Average (DJIA).
Večina S&P Dow Jones indeksov temelji na kapitalu in se lahko razteza na različne vrste premoženja, vključno z blagom, valuto, fiksnimi dohodki, terminskimi pogodbami, opcijami, zasebnim kapitalom in drugimi nadomestnimi razredi sredstev. Velik obseg razpoložljivih indeksov ponuja rešitve za vse možne potrebe, od zelo širokega indeksiranja do zelo specifičnega indeksiranja.
Razumevanje indeksov S&P Dow Jones
Kakšne so prednosti indeksov trgovanja?
Trgovanje z indeksom ponuja zelo visoko likvidnost v pogosto trgovanih indeksih, skupaj z diverzifikacijo in zmanjševanjem tveganja za delnice. Vlagatelji lahko izberejo, s čim želijo trgovati, vključno z vzvodom / maržo (trgovanje) z nizkimi zahtevami glede marže in majhnimi „ mini “ pogodbami, ki so na voljo z nizkimi kapitalskimi zahtevami; kratka prodaja je na voljo tudi na izdelkih, ki temeljijo na indeksu. Nazadnje so za trgovanje z izdelki, ki temeljijo na indeksu, kot so F&O in ETF, nizki stroški posredovanja, morda pa bo tudi nižja davčna stopnja.
Standardni indeksi, ki so na voljo pri S&P Dow Jones:
Večina indeksov S&P Dow Jones temelji na skupnih razredih premoženja (kapital, stalni dohodek, blago, valuta in nepremičnine).
Navadni vaniljevi lastniški indeksi so največja ponudba med ponudbami indeksa S&P Dow Jones. Nadaljnja kategorizacija je večinoma usmerjena na določen trg, državo ali regijo. Na voljo je nadaljnja kategorizacija glede na število vključenih zalog, veliko srednje-majhno zgornjo mejo, sektor (modri čip, bančništvo, vesoljski prostor) ali koncept (šeriat, tematska). Velik nabor vključuje tudi indekse okoljske, družbene in upravljalske politike (ESG), s katerimi lahko sledimo podjetjem, ki se na izbranih trgih izkazujejo zavzetosti za odgovornost ESG.
Indeksi obveznic S&P Dow Jones ponujajo sledenje občinskih obveznic, podjetniških obveznic, posojila s finančnim vzvodom, denarnih trgov, državnega dolga in CDS na svetovni, regionalni ali posebni tržni ravni.
S&P Dow Jones Valutni indeksi vključujejo standardne indekse deviznih tečajev v primerjavi z osnovnimi valutami kot tudi zavarovane indekse, vključno z indeksom osnovnih proizvodov (kot so zaščiteni z nafto in varovani pred zlatom).
S&P Dow Jones Commodity Indeks spremljajo tržne cene terminskih borznih proizvodov in z njimi povezane ekonomske kazalce. Na primer, indeks S&P GSCI s svetovno proizvodnjo spremlja gibanje cen in inflacijo svetovnega gospodarstva. S&P Dow Jones indeksi ponujajo tudi inovativne metodologije, vključno s strateškimi terminskimi pogodbami in indeksi obvladovanja tveganja za zagotavljanje izpostavljenosti stopnjam tveganja in nadzorom.
S&P Dow Jones Real Estate Indeks spremlja uspešnost podjetij, ki neposredno delujejo na področju nepremičnin (gradbeništvo, gradnja, razvoj nepremičnin) in REITS. Izbrana sorta, imenovana S&P / Case-Shiller, indeksi domačih cen spremljajo cene nepremičnin v ZDA in so zelo priljubljene mere cen nepremičnin v ZDA.
Prava zaledenitev na torti je izven navadnega vanilijevega lastniškega kapitala in drugih indeksov, ki temeljijo na sredstvih, ekskluzivni niz indeksov S&P Dow Jones, ki so obravnavani v nadaljevanju.
Posebni indeksi S&P Dow Jones
Indeksi zdravstvenih zahtevkov spremljajo stroške in porabo stroškov za zdravstveno varstvo v različnih zvrsteh, kot so lokacija, zdravstvene storitve, ki so na voljo, vrsta zdravil itd., Ti indeksi ponujajo življenjske vložke zavarovalnicam in zdravstvenim službam za njihovo uporabo.
Indeksi privzetih potrošniških kreditov temeljijo na podatkih eksperijanskih potrošniških kreditov. Ti indeksi spremljajo neplačila posojil med avtomobilskimi posojili, bančnimi karticami, prvim hipotekarnim zastavnim in drugim hipotekarnim zastavnim pravicam.
Drugi ekskluzivni indeksi S&P Dow Jones
S&P Dow Jones Strateški indeksi omogočajo vlagateljem izpostavljenost določenim (ali kombinacijam) dejavnikov, kot so nestabilnost, beta in lastna ali ekonomska vrednost zalog (enosmerne ali več faktorske različice).
Indeksi nadzora tveganj S&P Dow Jones ponujajo sledenje z vgrajenim mehanizmom za prikaz stanja, s katerim je mogoče izkoristiti / odpraviti vzvod. Indeks vključuje faktor vzvoda, ki se spremeni na podlagi realizirane pretekle nestanovitnosti, tako da osnovni indeks ostane pod nadzorom.
Dividendni indeksi S&P Dow Jones so zasnovani za sledenje skupnih dividend (vključno z alternativami za dividende, kot so prednostne delnice in MLP) iz sestavnih delov osnovnega indeksa. Občasno ponastavitev na nič na datume izravnave zagotavlja pravilno merilo celotne dividende, izplačane v osnovnem indeksu v obdobju.
Indeksi S&P Dow Jones VIX ponujajo merila za pričakovanja o implicitni nestanovitnosti in se globalno uporabljajo za trgovanje s proizvodi, ki temeljijo na VIX, kot so ETF, terminske pogodbe in opcije.
Z izdelki na osnovi
Indeksi korporativnih grozdov S&P Dow Jones je mogoče vlagati v skupine družb Samsung, Hyundai ali Mitsubishi
mogoče je vlagati v skupine podjetij Samsung, Hyundai ali Mitsubishi
. Sestavljene na seznamih sestavnih delov določene korporativne skupine zagotavljajo likvidno izpostavljenost naložbam, ki so značilne za izbrane skupine podjetij.
Sestavljene na seznamih sestavnih delov določene korporativne skupine zagotavljajo likvidno izpostavljenost naložbam, ki so značilne za izbrane skupine podjetij.
Primeri nekaj specialnih indeksov vključujejo luksuzni indeks Dow Jones, ki sledi 30 najboljšim družbam v sektorju luksuznih dobrin in storitev ter indeks poletnih / zimskih iger Dow Jones, ki sledi javno trgujenim podjetjem, ki so uradni partnerji, sponzorji in dobavitelji. trenutnih olimpijskih iger.
Če imajo vlagatelji zelo specifične potrebe po naložbah v neobstoječih prilagojenih merilih, S&P Dow Jones indeksi ponujajo priložnost, da ustvarijo prilagojene indekse, ki ustrezajo njihovim potrebam. Takšne storitve uporabljajo trgovci, vlagatelji in upravitelji skladov za strukturirane izdelke, OTC izdelke in druge prilagojene finančne produkte. Nekatere organizacije dobijo tudi prilagojene indekse za namene oglaševanja.
Spodnja črta:
S&P Dow Jones indeksi ponujajo veliko raznolikosti za trgovanje z izbranimi izdelki. Ogromno število ponujenih indeksov omogoča vlagateljem, da izberejo tiste, ki ustrezajo njihovim kriterijem. Vendar pa morajo vlagatelji upoštevati, da indeksni proizvodi predstavljajo zelo prilagojeno ponudbo in temeljijo na zapletenih mehanizmih izračuna. Upoštevajte tudi, da lahko nekdo trguje z indeksi prek drugih finančnih produktov, kot so Futures, Options, ETFs ipd., Kar dodaja dodatno plast zahtevnosti izdelkov z indeksom trgovanja. Pomembno je razumeti osnovno izračunavanje, prepoznati odvisnosti in razmisliti o skrajnih primerih, preden sprejmete odločitve ali naložbene odločitve.
