Kaj je Sidecar naložba?
Naložba v stranske avtomobile je naložbena strategija, v kateri en vlagatelj dovoli drugemu vlagatelju, da nadzoruje, kam in kako vložiti kapital. Naložba v stranski avtomobil se običajno zgodi, kadar ena od strank nima sposobnosti ali zaupanja, da bi sama investirala. Strategija daje zaupanje v sposobnost nekoga drugega za pridobivanje dobička.
Razumevanje stranskih naložb
Beseda "stranski avtomobil" se nanaša na stransko motorno vozilo; oseba, ki vozi v stranski voziček, mora zaupati vozniškim sposobnostim. To se razlikuje od vlaganja v barvo, kjer en vlagatelj posnema poteze drugega. Različica naložbe v stranske avtomobile je sklad stranskih avtomobilov, ki je naložbeni mehanizem, v katerega je vključenih več skupin z različnimi interesi. Na primer, pasivni vlagatelji, pa tudi institucionalni vlagatelji ali zasebni vlagatelji, ki jih zanima več priložnosti za sklepanje poslov, so lahko del istega vlaganja v podjetja in startup podjetja.
Ključni odvzemi
- Sidecar naložba se nanaša na naložbeno strategijo, v kateri en vlagatelj med dvema ali skupino vlagateljev nadzoruje mehaniko vlaganja. Različne naložbe v stranske avtomobile so stranski skladi, v katerih skupina vlagateljev z različnimi interesi sodeluje pri naložbah. ne velja za pomembno načelo pri upravljanju portfelja.
Upravljanje z naložbami in portfeljem Sidecar
Naložbe v stranske in kovinske naložbe običajno niso osrednja načela pri upravljanju portfelja. Upravljanje portfelja je zapletena umetnost in znanost, ki vključuje več vrst strategij, po možnosti vključno s stranskimi naložbami, pod velikim okriljem ali naložbeno politiko. Portfeljski upravitelji morajo svoje naložbe uskladiti s cilji stranke (posameznika ali institucije). Za to imajo fiduciarno dolžnost.
Upravljavci portfelja bodo določili določeno razporeditev sredstev, izravnali tveganje uspešnosti, tako da bodo razdelili naložbe med delnice, obveznice, denarna sredstva, nepremičnine, zasebni kapital in tvegani kapital in drugo. Za vsak razred premoženja upravljavci naložb določijo posebne prednosti, slabosti, priložnosti in grožnje. Na primer, če stranka ne more prevzeti večjega tveganja, se lahko upravljavec odloči, da bo večino premoženja postavil na domači, namesto na mednarodni trg in se osredotočil na varnost v nasprotju z rastjo. Obstaja ogromno kompromisov in zahtevajo nenehno raziskovanje in pazljivost.
Primer investiranja v Sidecar
Recimo, da obstajata dve osebi - Jessica, ki ima izkušnje s trgovanjem s podjetniškimi obveznicami, in Barney, ki ima izkušnje z nepremičninami. Jessica in Barney se odločita, da bosta sodelovala v strategiji vlaganja v stranske avtomobile. V tem primeru bi Jessica dala Barneyju denar za naložbe v nepremičnine v njenem imenu, Barney pa Jessici sredstva za naložbe v družbene obveznice. Ta nastavitev omogoča tako Jessici kot Barneyju, da raznolikostita svoj portfelj in imata koristi drug od drugega.
Kot dodatni primer naložbenega premoženja: upravitelj denarja ali institucija kupuje podjetja z miselnostjo nakupa in zadrževanja (tj. Delajo stave na dolgi rok) in maloprodajnega vlagatelja, čeprav morda nima dostopa do celotnega razčlenitev portfelja upravitelja, lahko v izjavi o javni naložbeni politiki (IPS) dostopa do prvih desetih deležev upravljavca in sledi temu. Če poslovodja kupuje vrednostne papirje s kratkim časovnim obdobjem in pogosto obrne njihova imetja, je po drugi strani težko slediti.
