Kaj je Uredba W?
Uredba W je uredba ameriških zveznih rezerv, ki omejuje nekatere transakcije med depozitarnimi institucijami, kot so banke, in njihovimi povezanimi podjetji. Zlasti določa količinske omejitve za zajete transakcije in zahteva zavarovanje za nekatere transakcije. Uredba velja za banke, ki so članice zveznega sistema rezerv, zavarovane državne nečlanice in zavarovana varčevalna združenja.
Ključni odvzemi
- Uredba W omejuje nekatere vrste transakcij med bankami in njihovimi povezanimi podjetji. Pravila, ki jih morajo banke upoštevati, da bodo ravnala v skladu z uredbo W, so poostrila finančne reforme po letu 2008. Zakon Dodd-Frank je razširil opredelitev bančne podružnice in vrste transakcij Uredba W zajema.
Uredba W
Kako deluje W Uredba
Uredba W je bila objavljena leta 2003, da bi okrepila oblikovanje predpisov v oddelkih 23A in 23B zakona o zveznih rezervah. Njeni glavni namen je bil zaščititi banke pred finančnim tveganjem, ki izhaja iz transakcij s povezanimi podjetji, in omejiti zmožnost bank, da uporabljajo ameriški sistem zavarovanja vlog za kritje njihovih izgub iz takšnih transakcij.
Izpolnjevanje Uredbe W je bilo zapleteno, še preden so bile uvedene regulativne reforme, ki so bile uvedene po finančni krizi leta 2008. Zakon o reformi in varstvu potrošnikov Dodd-Frank Wall Street - ki ga nekateri očitajo kot preveč obremenjujoč - je še bolj poostril zahteve Uredbe W.
Ker so se izjeme od pravil W pravila pogosto uporabljale za zagotavljanje nujne likvidnosti odvisnih družb med finančno krizo, je bila z novimi pravili omejena zmožnost Zveznih rezerv, da odobri izjeme od svojega edinega pooblastila. Na primer, Zvezna korporacija za zavarovanje vlog (FDIC) ima zdaj 60 dni, da ugotovi, ali je oprostitev upravičena ali lahko predstavlja nesprejemljivo tveganje za njen sklad za zavarovanje vlog in vloži kakršne koli ugovore. Spremembe Uredbe W so razširile tudi pojem, kaj je podružnica in kaj po zakonu pomeni „krita transakcija“. Bančni regulatorji zdaj od bank pričakujejo večjo preglednost pri izpolnjevanju Uredbe W.
Namen uredbe W je zaščititi banke in zvezne sklade za zavarovanje vlog pred neupravičenim finančnim tveganjem.
Uredba W dokaj široko opredeljuje pridružene banke banke in vključuje vsako družbo, ki jo banka neposredno ali posredno nadzira ali ki jo sponzorira in svetuje banka. Poleg tega Uredba W zajema širok spekter transakcij, vključno s podaljšanjem posojila podružnici, naložbami v vrednostne papirje, ki jih je izdala podružnica, nakupi sredstev od podružnice, izdajo garancije v imenu pridružene družbe in sprejemom vrednostnih papirjev ki ga izda podružnica kot zavarovanje za posojilo.
Posebna vprašanja za uredbo W
V skladu z Uredbo W morajo transakcije s katerim koli povezanim podjetjem znašati največ 10% kapitala finančne institucije, transakcije z vsemi povezanimi povezanimi družbami pa ne smejo znašati več kot 20% kapitala institucije. Bankama je prepovedano, da od svojih podružnic kupujejo nekvalitetna sredstva, na primer obveznice z glavnico in plačila obresti, ki zapadejo v plačilo več kot 30 dni. Vsako podaljšanje kredita mora biti zavarovano z zavarovanjem. Zavarovanje mora imeti kritje, ki se giblje med 100% in 130% celotnega zneska transakcije.
Za finančne institucije, za katere se ugotovi, da kršijo uredbo W, je mogoče zadeti velike civilne kazni. Višino globe določa več dejavnikov, vključno s tem, ali je bila kršitev storjena z naklepom, če je bila storjena z nepremišljenim neupoštevanjem finančne varnosti in trdnosti institucije ali če je storilec povzročil kakršno koli pridobitev.
