Rečeno je bilo, da je najpomembnejši dejavnik pri ustvarjanju lastniškega kapitala na vašem trgovinskem računu velikost pozicije, ki jo zavzamete v svojem poslu. Dejansko bo velikost pozicije predstavljala najhitrejši in najbolj povečan donos, ki ga lahko ustvari trgovina. Tukaj pregledamo tveganje in določanje položaja na forex trgu ter vam ponujamo nekaj nasvetov, kako ga uporabiti v svojo korist.
Nediverzificiran portfelj
Avtor Max Gunther v knjigi "Axiomi v Zürichu" (2005) navaja, da se mora vlagatelj izogniti skušnjavi diverzifikacije, da bi se oddaljil od "velikih nebogatih". To je sporen nasvet, saj večina finančnih nasvetov spodbuja vlagatelje k diverzifikaciji svojih portfeljev, da bi zagotovili zaščito pred nesrečo. Žal se od raznolikosti nihče ne bogati. V najboljšem primeru diverzifikacija ponavadi uravnoteži zmagovalce z poraženci in tako zagotovi povprečen dobiček.
Avtor nadalje pravi, da bi morali vlagatelji "hraniti vsa jajca v samo eni ali dveh košarah" in nato "zelo dobro paziti na te košare". Z drugimi besedami, če boste želeli resnično napredovati s svojim trgovanjem, boste morali "igrati za smiselne deleže" na tistih področjih, kjer imate dovolj informacij za odločitev o naložbah.
Za merjenje ustreznosti tega koncepta je treba samo pogledati dva najuspešnejša vlagatelja na svetu, Warrena Buffeta in Georgea Sorosa. Oba vlagatelja igrata pomembne deleže. Leta 1992 je George Soros stavil več milijard dolarjev, da bi britanski funt razvrednotil in tako prodal funt v pomembnih zneskih. Ta stava mu je praktično čez noč zaslužila več kot milijardo dolarjev. Drug primer je nakup Warren Buffet Burlington Railroad za 26 milijard dolarjev - kar je pomemben delež. V resnici je bilo znano, da je Warren Buffett zasmehoval pojmu diverzifikacije, češ da "je za tiste, ki vedo, kaj počnejo, zelo malo smisla."
Visoki deleži na Forexu
Zlasti forex trg je prizorišče, kjer se lahko dajo velike stave, zahvaljujoč se možnosti zadrževanja pozicij in 24-urnemu sistemu trgovanja, ki zagotavlja stalno likvidnost. V resnici je vzvod eden izmed načinov "igranja za smiselne vložke". S samo relativno majhno začetno naložbo lahko nadzorujete precej velik položaj na forex trgih; 100: 1 vzvodi so precej pogosti. Poleg tega likvidnost trga v večjih valutah zagotavlja, da se lahko položaj vklopi ali likvidira s kibernetsko hitrostjo. Zaradi te hitrosti izvrševanja je nujno, da vlagatelji vedo tudi, kdaj končati trgovino. Z drugimi besedami, bodite prepričani, da izmerite potencialno tveganje za vsako trgovino in postavite zaustavitve, ki vas bodo hitro izvlekle iz trgovine in vas še vedno pustile v ugodnem položaju za naslednji posel. Čeprav vnašanje pozicij z velikimi finančnimi vzvodi zagotavlja možnost ustvarjanja velikega dobička v kratkem času, pomeni tudi večjo izpostavljenost tveganju.
Koliko tveganja je dovolj?
Torej, kako naj se trgovec igra za smiselne vložke? Najprej morajo vsi trgovci oceniti svoje apetite za tveganje. Trgovci bi se morali na trge igrati samo s "tveganim denarjem", kar pomeni, da če vsega izgubijo, ne bi bili izgubljeni. Drugič, vsak trgovec mora - v denarnem smislu - določiti, koliko je pripravljen izgubiti v vsaki posamezni trgovini. Na primer, če ima trgovec na voljo 10.000 dolarjev za trgovanje, se mora odločiti, kolikšen odstotek od teh 10.000 dolarjev je pripravljen tvegati pri kateri koli trgovini. Običajno je ta odstotek približno 2-3%. Glede na vaše vire in nagnjenost k tveganju bi lahko ta odstotek zvišali na 5% ali celo na 10%, vendar več kot to ne bi priporočal.
Tako igranje za smiselne vložke potem prevzame pomen upravljanih špekulacij in ne divjih iger na srečo. Če je razmerje med tveganjem in donosom vaše potencialne trgovine dovolj majhno, lahko povečate svoj delež. To seveda vodi k vprašanju: "Koliko je mojega tveganja, da nagradim pri določeni trgovini?" Če želite pravilno odgovoriti na to vprašanje, potrebujete razumevanje vaše metodologije ali "pričakovane življenjske dobe" vašega sistema. V bistvu je pričakovana pričakovanje merilo zanesljivosti vašega sistema in s tem stopnje zaupanja, ki jo boste imeli pri trgovanju.
Nastavitev zaustavitve
Če parafraziram Georgea Sorosa, "ni pomembno, ali imaš prav ali narobe, ampak koliko narediš, ko imaš prav in koliko izgubiš, ko se motiš."
Če želite ugotoviti, koliko bi morali vložiti v svojo trgovino, in da bi dobili največji znesek za svoj dolar, morate vedno izračunati število pipsov, ki jih boste izgubili, če bo trg šel proti vam, če vas zaustavi. Uporaba zaustavitev na Forex trgih je običajno bolj kritična kot pri vlaganju v kapital, ker majhne spremembe valutnih razmerij lahko hitro povzročijo velike izgube.
Recimo, da ste določili vstopno točko za trgovino in izračunali tudi, kje boste postavili postanek. Predpostavimo, da je ta postanek oddaljen 20 točk od vaše vstopne točke. Predpostavimo tudi, da imate na računu za trgovanje na voljo 10.000 USD. Če je vrednost pipsa 10 USD, ob predpostavki, da trgujete s standardnim sklopom, potem je 20 pips enako 200 USD. To je enako 2% tveganju za vaša sredstva. Če ste pripravljeni izgubiti do 4% v kateri koli trgovini, lahko podvojite svoj položaj in trgujete dva standardna sklopa. Izguba v tej trgovini bi seveda znašala 400 dolarjev, kar je 4% vaših razpoložljivih sredstev.
Spodnja črta
V vsaki trgovini morate vedno staviti dovolj, da izkoristite največjo velikost pozicije, ki jo omogoča vaš osebni profil tveganja, hkrati pa zagotovite, da lahko še vedno izkoristite in ustvarite dobiček na ugodnih dogodkih. To pomeni, da prevzamete tveganje, ki ga boste lahko zdržali, vendar se boste maksimalno potrudili vsakič, ko bo vaša določena filozofija trgovanja, profil tveganja in viri takšne poteze.
Izkušeni trgovec naj zakriva visoko verjetnostne posle, bodi potrpežljiv in discipliniran, medtem ko čaka, da se ustanovijo, in nato stavi na najvišji razpoložljivi znesek v okviru omejitev svojega osebnega profila tveganja.
