Kaj je akumulacijska enota?
Akumulacijska enota je meritev vrednosti, vložene v račun z variabilno rento v obdobju akumulacije, ali neke vrste naložba, pri kateri se dohodek enote naložbe vloži v sklad.
Ključni odvzemi
- Akumulacijska enota meri vrednost prispevka k naložbi v strukturirano vozilo, kot je renta. Dohodkovne enote in akumulacijske enote so dve različni stvari. Akumulacijske enote predstavljajo vrednost prispevka do točke. Ko želi investitor izvesti razdelitev, pretvori svoje akumulacijske enote v dohodkovne enote.
Kako deluje enota za kopičenje
Akumulacijska enota se lahko nanaša na eno od dveh stvari:
1) V primeru spremenljive rente gre za merjenje vrednosti, vložene v račun v času akumulacije pogodbe. Ker vlagatelj prispeva več sredstev na anuitetni račun, nabere več enot. Te enote se nato uporabijo kot osnova za distribucijo, ko želi vlagatelj začeti umikati.
2) V primeru vzajemnega sklada je akumulacijska enota neke vrste naložba, pri kateri se dohodek zaupanja ne izplača vlagatelju kot denar, temveč se namesto tega neposredno vloži v sklad.
Akumulacijske enote se v primeru spremenljive rente uporabljajo za natančno merjenje vrednosti prispevkov rente. V časih, ko naložbe spremenljive rente upadajo, bo fiksna raven financiranja kupila več akumulacijskih enot kot takrat, ko so vrednostni papirji višje cene, tako kot lahko vlagatelji dobijo več delnic cenejših zalog, kot jih lahko z višjimi cenami delnic z enakimi količina valute.
Akumulacijske enote znotraj vzajemnega sklada se lahko ponovno vložijo v sklad s povečanjem cene na enoto ali drugače z izdajo več enot vlagateljem. V obeh primerih lahko vlagatelj svoj delež dobička ponovno vloži v sklad.
Enota kopičenja in enota dohodka
Če upokojenec išče naložbene sklade, imajo dve možnosti: dohodkovno ali akumulacijsko različico sklada. V tem scenariju investitor gleda na možnost dohodkovnih enot v primerjavi z akumulacijskimi enotami. Dohodkovne enote vlagatelju zagotavljajo dohodke od obresti ali dividende, pogosto v rednih časovnih presledkih. Nasprotno so akumulacijske enote zasnovane za povečanje vrednosti sklada, tako da se vsak ustvarjeni dohodek ponovno investira neposredno v sklad.
Vlagatelji bi morali paziti na svoje cilje, ko se odločajo med akumulacijskimi ali dohodkovnimi enotami. Sem spadajo določitve, ali vlagatelji takoj potrebujejo dohodek, ali ne, ali bo sestavljeni obresti vlagatelju v prihodnje bolje služil.
Vlagatelji se lahko spreminjajo od ene vrste do druge in to običajno storijo. Na primer, ko se približate upokojitvi in morate okrepiti izplačila pokojnin, ki jih lahko prejmejo, je smiselno preiti z akumulacije na dohodkovne enote. Lahko pa pride do pristojbin, povezanih s spremembami, zato se mora vlagatelj pred spremembo posvetovati s svetovalcem.
