Zaloge biotehnologije - merjene z eno od glavnih skladov, s katerimi se trguje na borzi (ETF), SPDR S&P Biotech ETF (XBI) - so v zadnjih treh mesecih presegle S&P 500 za približno 8%. Zanimivo je, da bikovski tek skupine, ki se je začel v začetku oktobra, v grobem sovpadal s šestim tednom zapored, ko so bila sredstva za biotehnologijo vidna, da umiki presegajo prilive, kažejo raziskave, ki jih je opravil analitik Piper Jaffray Christopher Raymond, kot poroča Barron's.
Ker se je raztapljanje biotehnike nadaljevalo v zadnjih tednih, se odlivi niso upočasnili. "To je dvanajsti teden odlivov v zadnjih 14 tednih za ta sektor, v tem času pa so neto odlivi znašali 3, 5 milijarde dolarjev, " je Raymond zapisal v obvestilu stranke konec novembra po nadaljevanju Barronove zgodbe.
Kljub denarni krvavitvi iz tega zelo špekulativnega sektorja je več pozitivnih gibanj v četrtem četrtletju zanesljivo razložilo nedavni izid. Prvič, proizvajalec zdravil Biogen Inc. iz Massachusettsa (BIIB) se je od začetka oktobra povzpel za 26%, saj je podjetje odločilo, da bo poskusno zdravilo proti Alzheimerjevi bolezni predložilo v odobritev. Medtem pa je pomagalo tudi imenovanje Uprave za hrano in zdravila (FDA) za prebojno zdravljenje raka prostate, skupaj z govoricami o možni več milijardrednji pridobitvi španskega farmacevtskega velikana Novartis AG (NVS) z zdravili (MDCO) švicarskega farmacevtskega velikana Novartis AG (NVS). ustvarite industrijsko buzz v tem obdobju.
Spodaj si podrobneje ogledamo XBI in dve drugi ETF-ji za biotehnologijo, preden se obrnemo na grafikone, da ugotovimo visoko verjetnostne vstopne točke.
SPDR S&P Biotech ETF (XBI)
Cilj sklada SPDR S&P Biotech ETF je s skupnim premoženjem v višini 3, 74 milijarde USD slediti uspešnosti indeksa S&P Biotechnology Select Industry - enako tehtanega merila ameriških zalog biotehnologije. Med vodilnimi imeni v 116 skladih skladov so Arrowhead Pharmaceuticals, Inc. (ARWR), The Medicines Company in Seattle Genetics, Inc. (SGEN). Srednje 0, 35-odstotno razmerje med odhodki naredi srednjeročno poslovanje, medtem ko dnevni promet v višini skoraj 5 milijonov delnic in povprečni dvocentrični razmik omogočajo trgovcem, da se premaknejo čez dan. XBI ponuja majhen 0, 02-odstotni dividendni donos in je v zadnjih treh mesecih od 3. decembra 2019. dodal 16, 53 odstotka. Novembra je prišlo do odlivov v višini 37, 5 milijona dolarjev.
Tečaj delnic ETF, ki se je med aprilom in oktobrom trgovala v padajočem kanalu z učbeniki, preden je v začetku novembra presegel zgornjo trendno črto in 200-dnevno enostavno drseče povprečje (SMA). Glede na to, da indeks relativne jakosti (RSI) utripa s previdno vrednostjo, bi morali trgovci iskati priložnost za povrat. Razmislite o postavitvi mejnega naročila za nakup približno 83, 50 dolarja, kjer cena najde sotočje podpore zgornje kanalske črte, 200-dnevnega SMA in ključne 50-odstotne Fibonaccijeve ravni.
Invesco Dynamic Biotechnology & Genome ETF (PBE)
Cilj Invesco Dynamic Biotechnology & Genome ETF (PBE), ki je novembra odletel 7, 83 milijona dolarjev, želi zagotoviti podobne naložbene rezultate indeksu Dynamic Biotech & Genome Intellidex. Kot pove že ime osnovnega indeksa, sklad vlaga v podjetja, ki se primarno ukvarjajo z biotehnologijo in genskim inženiringom. Biogen ima 6, 71-odstotno razporeditev sredstev ETF, medtem ko njegovih prvih 10 deležev predstavlja približno polovico vrednosti sklada. Čeprav ni tako tekoč kot nekateri drugi biotehnični ETF, ima PBE še vedno povprečen obseg 600.000 USD in konkurenčni 0, 19-odstotni razmik. Daljša obdobja hranjenja so tu dražja, letna pristojbina za upravljanje znaša 0, 57%. Od 3. decembra 2019 ima sklad 224, 61 milijona dolarjev čistega premoženja in v zadnjih treh mesecih trguje skoraj za 11% več.
Delnice PBE so začele svoj zadnji del višje v začetku oktobra od spodnje trendne črte padajočega kanala. Medtem ko se je RSI spustil pod nižjo vrednost, je v ponedeljkovem strmem padcu mogoče pričakovati več dobička v naslednjih trgovalnih sejah. Tisti, ki želijo kupiti sklad, bi morali razmisliti o vstopu blizu 52 USD - območje, kjer se cena srečuje s trdno podporo zgornjega trenda kanala, 200-dnevnim SMA in natančno opazuje 38, 20% Fibonacijevo raven korekcije. Za tiste, ki želijo potrditev, da se je trend upadanja nadaljeval, počakajte, da se obrne, na primer kladivo ali bikovski zajeten vzorec, preden se izvede trgovanje.
Direxion Daily S&P Biotech Bull 3X delnice (LABU)
Direxion Daily S&P Biotech Bull 3X Shares (LABU), ki je bil predstavljen leta 2015, poskuša trikrat vrniti dnevno zmogljivost indeksa S&P Biotechnology Select Industry, s čimer je učinkovito postal usmerjena različica XBI. Zaradi velike izpostavljenosti biotehnologiji, medicinskim raziskavam in farmacevtskim izdelkom v višini 487, 45 milijona dolarjev je to primerno taktično orodje za aktivne trgovce, ki si želijo bolj agresivne stave na teh področjih. Nekatera od velikih imen farmacevtov v referenčnem skladu sklada vključujejo AbbVie Inc. (ABBV), Celgene Corporation (CELG) in Amgen Inc. (AMGN). Kot večina izvedenih izdelkov, tudi upravljavska provizija ETF ni poceni zaradi uporabe izpeljanih instrumentov za doseganje povečanih donosov. Še pomembneje je, da dovolj kratkoročno poslanstvo sklada odlično deluje v kratkem času. S 3. decembrom 2019 LABU prinaša 0, 68% in je v zadnjem mesecu pridobil 48, 25%. Odlivi so novembra znašali 158, 54 milijona dolarjev.
Od postavitve najnižjega leta 2019 na 27, 01 dolarja v začetku oktobra se je cena delnice ETF skoraj podvojila. Tako kot zgoraj omenjena dva biotehnološka sklada je tudi prejšnji mesec cena izstopila iz padajočega kanala in zdaj trguje le 25% pod najvišjo 52-tedensko višino v prvem četrtletju. Namesto da bi lovili trg, poglejte, da kupite kapljice za približno 42, 50 USD, pri čemer bi biki morali cene dobro ponuditi blizu podpore 50-odstotne stopnje Fibonacijevega poravnave in 12-mesečne vodoravne črte.
StockCharts.com
