Koncept obratnega kapitala, znan tudi kot neto obratni kapital (NWC), se ne uporablja za banke, saj finančne institucije nimajo tipičnih obratnih sredstev in obveznosti, kot so zaloge in obveznosti (AP). Prav tako je težko določiti tekoče obveznosti za banke, saj se banke običajno zanašajo na depozite kot vir za svoj kapital, in ni gotovo, kdaj bodo stranke zahtevale svoje vloge.
Izračun obratnega kapitala
Obrtni kapital se izračuna kot razlika med obratnimi sredstvi podjetja in kratkoročnimi obveznostmi. Delovna sredstva se uporabljajo za financiranje tekočega poslovanja podjetja, kot je nakup zalog, zbiranje terjatev do kupcev (AR) od kupcev, pridobivanje kreditov od prodajalcev ter proizvodnja in odprema izdelkov.
Obrtni kapital je merilo finančne moči podjetja. Če ima podjetje negativni obratni kapital - kar pomeni, da so njegove obveznosti večje od premoženja -, ima podjetje težave s plačevanjem svojih kratkoročnih dolgov. Morda si bo moral izposoditi denar za plačilo svojih dolgov ali v najslabšem primeru lahko bankrotira. Če ima podjetje pozitiven obratni kapital - kar pomeni, da so njegova sredstva večja od obveznosti, ima podjetje dovolj denarja za plačilo svojih kratkoročnih dolgov. To je znak, da podjetje deluje učinkovito in dobičkonosno.
Ključni odvzemi
- Obrtni kapital je merilo finančne moči podjetja in se izračuna z odštevanjem tekočih obveznosti od obratnih sredstev. Poskus izračunavanja obratnega kapitala banke je nepraktičen, ker bilanca banke ne bo vsebovala tipičnih obratnih sredstev in obveznosti, kot so zaloge in plačljive obveznosti (AP). Boljša meritev za izračun finančnega zdravstvenega stanja banke je neto obrestna marža (NIM), ki meri, koliko banka zasluži z obrestmi v primerjavi s tem, koliko izplačuje vlagateljem.
Obratni kapital in bilanca stanja banke
Glede na naravo poslovanja banke je izračunavanje obratnega kapitala nepraktično. Bančna bilanca stanja ne vsebuje zalog ali tipično plačljivih računov. Banke ne proizvajajo fizičnih dobrin. Namesto tega si izposojajo in posojajo sredstva. Dohodek banke izhaja predvsem iz razmika med stroški kapitala in dohodkom od obresti, ki ga zasluži z izposojo denarja javnosti.
Prav tako banke nimajo osnovnih sredstev, zato se močno zanašajo na zadolževanje kot svoj glavni vir kapitala. To je še posebej razvidno iz pregleda tipične bilance stanja poslovne banke. Ima majhno število osnovnih sredstev, ki so sestavljena predvsem iz različnih napeljav in zgradb.
Druga težava pri izračunu obratnega kapitala za banke je pomanjkljiva razvrstitev sredstev in obveznosti po njihovih rokih. Banke svojih bilanc ne organizirajo po kratkoročnih in dolgoročnih sredstvih in obveznostih, saj to ni mogoče. Na primer, značilne obveznosti banke sestavljajo depoziti, ki jih je mogoče na zahtevo umakniti. Ker je nemogoče z gotovostjo določiti, kdaj bo zahtevan določen depozit, banke nimajo možnosti, da bi depozite razvrstile med tekoče ali kot trenutne. Zaradi vsega tega je razvrstitev sredstev in obveznosti po njihovih rokih nepraktična.
Čista obrestna marža (NIM) in dobičkonosnost banke
V primerjavi z obratnim kapitalom je izračun neto obrestne marže (NIM) bolj preprost način za določanje potenciala banke za dobičkonosnost in rast. Formula neto obrestne marže je donosnost naložb, zmanjšana za naložbene odhodke, deljeno s povprečnimi dohodkovnimi sredstvi.
Banke in investicijska podjetja uporabljajo neto obrestno maržo kot metriko, da prikažejo, kako uspešni so pri zaslužku na svojih sredstvih v primerjavi z obrestmi, ki jih plačajo svojim vlagateljem. Pozitivna neto obrestna marža pomeni, da banka zasluži več denarja od svojih kreditnih produktov (na primer hipoteke in posojila) od obresti, ki jih plačuje na račune vlagateljev (na primer varčevanje in potrdila o depozitu). Negativna neto obrestna marža pomeni, da naložbeni odhodki banke presegajo njene naložbene prihodke, kar pomeni, da vodstvo podjetja ne vlaga svojih sredstev učinkovito.
